Mažiausiai 6 ženklai rodo, kad akcijų rinka pradeda žlugti

Štai keletas rinka pagrįstų rodiklių, kurie rodo daugiau nelygybių ateityje arba bent jau pabrėžia netolygus iki šiol nueitas rinkos kelias.

Techninė nuolauža

„Nasdaq Composite“
COMP,
-1.15%
buvo spirale žemyn. Populiarusis technologijų indeksas trečiadienį užfiksavo pirmąjį uždarymą korekcijos teritorijoje nuo kovo, 10.69% žemiau lapkričio 19 d. rekordinio rekordo ir atitiko dažniausiai naudojamą korekcijos apibrėžimą.

Be to, „Nasdaq Composite“ antradienį pirmą kartą užsidarė žemiau nuo 2020 m. balandžio mėn. atidžiai stebimos ilgalaikės tendencijos linijos – jos 200 dienų slenkamasis vidurkis. 200 dienų termino pažeidimas gali būti labiau įtikinantis susirūpinimą optimistiškai nusiteikusiems investuotojams, atsižvelgiant į tai, kiek laiko indeksas galėjo išlikti aukščiau šio lygio.

Mirties kryžius mažiesiems

Į mažą kapitalą orientuoto Russell 2000 indekso 50 dienų slenkamasis vidurkis nukrito žemiau 200 dienų slankaus vidurkio. „Mirties kryžius“ pasirodo, kai 50 dienų slenkamasis vidurkis kerta (DMA) žemiau 200 DMA, o tai, daugelio diagramų stebėtojų teigimu, žymi vietą, kai trumpalaikis atsitraukimas pereina į ilgalaikę nuosmukį.

Mažos kapitalizacijos įmonės, įvertintos Russell 2000 indeksu
RUT,
-1.60%,
jiems sekėsi beveik taip pat blogai kaip technologijų akcijoms – per metus sumažėjo 8.1 proc.

Pasak „Dow Jones Market Data“ žmonių:

• Nuo pat įkūrimo „Russell 2000“ buvo įveikęs mirties kryžių dvidešimt šešis kartus, įskaitant trečiadienio įėjimą.

• Vidutinis prekybos dienų skaičius, kai 50 dienų slankusis vidurkis yra mažesnis už 200 dienų slankųjį vidurkį, yra 104 prekybos dienos

• 2020 m. indeksas praleido 103 prekybos dienas, o 50 dienų slankusis vidurkis buvo mažesnis už 200 dienų slenkamąjį vidurkį

S&P 500's 100

Trečiadienį buvo pažeistas S&P 500 vidutinio laikotarpio slenkamasis vidurkis, 100 dienų. Plačios rinkos indeksas nesibaigė žemiau šio lygio nuo maždaug 2021 m. spalio mėn. Nukritimas žemiau šios ribos dabar gali reikšti, kad 200 dienų tendencijos linija artimiausiu metu gali kristi.

Baimės matuoklis

Atidžiai stebimas vertybinių popierių rinkos nepastovumo matas, dažnai naudojamas kaip investuotojų nerimo rodiklis, Cboe nepastovumo indeksas.
VIX
+ 4.65%,
2022 m. indeksas, kurio ilgalaikis vidurkis yra apie 20, buvo aukštesnis už šį lygį. VIX, kuris uždarytas 23.85, prekiauja virš 50 dienų slankaus vidurkio 20.24, rodo FactSet duomenys.

Akcijų rinkos augimo potencialas gali priklausyti nuo VIX, kuris naudoja S&P 500 akcijų pasirinkimo sandorių kainas, kad įvertintų numanomą arba numatomą etaloninio indekso nepastovumą per ateinančius 30 dienų.

VIX juda atvirkščiai nei akcijos, o didėjantis VIX reiškia, kad investuotojai lažinasi dėl turbulencijos ateinantį mėnesį.

Bouncy bund

Vienas iš labiausiai Europoje stebimų vyriausybių obligacijų pajamingumo, 10 metų trukmės Vokietijos iždo, dar žinomas kaip bund, buvo teigiamas pirmą kartą nuo 2019 m., parodydamas, kad pasaulinis pajamingumas smarkiai svyravo.

10 metų Vokietijos obligacijų pajamingumas
TMBMKDE-10Y,
-0.009%
Trečiadienį pakilo net 0.021%, o JAV 10 metų iždo pajamingumas
TMUBMUSD10Y,
1.850%
1.826 % ir 2 metų trukmės iždo obligacija
TMUBMUSD02Y,
1.047%
derlius viršija 1%.

Rinkos tikisi agresyvios JAV federalinių rezervų sistemos politikos krypties, kuri plinta per pasaulines rinkas, ypač Amerikoje.

Spartus pajamingumo augimas darė spaudimą akcijų rinkai, o Vokietijos obligacijų kainų kilimas gali turėti įtakos JAV iždui, nes Europos investuotojams gali būti naudinga pirkti obligacijas teigiamoje teritorijoje. Krintant kainoms, didėja skolų pajamingumas.

Slampantys sektoriai

Tik 2 iš 500 S&P 11 sektorių kol kas yra teigiamoje zonoje: energetika.
SP500.10,
-0.66%,
daugiau nei 16% ir finansai
SP500.40,
-1.65%,
auga 0.4 proc. Technologijos
SP500.45,
-1.37%
ir nekilnojamasis turtas
SP500.60,
-1.21%
2022 m. matome didžiausią nuosmukį.