Cathie Wood ką tik perspėjo apie dar vieną „didžiąją depresiją“, jei Fed ir toliau ignoruos šiuos signalus – čia yra 3 saugūs sektoriai, skirti įrodytai apsaugai

JAV Federalinis rezervų bankas agresyviai didina palūkanų normas, siekdamas suvaldyti infliaciją. Pasak „Ark Invest“ atstovės Cathie Wood, tai gali turėti rimtų pasekmių.

Šeštadienį paskelbtame tviteryje Wood lygina dabartinę situaciją su įvykiais, atvedusiais iki Didžiosios depresijos.

„1929 m. Fed padidino palūkanų normas, kad nuslopintų finansines spekuliacijas, o 1930 m. Kongresas priėmė Smoot-Hawley, nustatydamas 50 %+ tarifus daugiau nei 20,000 1929 prekių ir pastūmėdamas pasaulio ekonomiką į Didžiąją depresiją“, – sako Wood. „Jei Fed nesisuka, sąranka bus panaši į XNUMX m.

Superinvestuotojas pabrėžia, kad JAV centrinis bankas „nekreipia dėmesio į defliacijos signalus“. Kartu ji perspėja, kad traškučių įstatymas „gali pakenkti prekybai galbūt labiau, nei mes suprantame“.

Žinoma, ne visas turtas yra lygus. Kai kurie, pavyzdžiui, trys toliau išvardyti, gali veikti gerai, net jei Fed nesušvelnins savo vanagiškos pozicijos.

Nepraleiskite

Nekilnojamasis turtas

Nekilnojamojo turto įtraukimas į šį sąrašą gali atrodyti prieštaringas. Kai Fed padidina bazines palūkanų normas, hipotekos palūkanų normos taip pat linkusios kilti, tad ar tai neturėtų pakenkti nekilnojamojo turto rinkai?

Nors tiesa, kad hipotekos įmokų daugėjo, investicijų valdymo bendrovės „Invesco“ teigimu, nekilnojamasis turtas iš tikrųjų demonstravo savo atsparumą augant palūkanų normoms.

„Nuo 1978 m. iki 2021 m. buvo 10 skirtingų metų, kai federalinių fondų kursas padidėjo“, - sako Invesco. „Per šiuos 10 nustatytų metų JAV privatus nekilnojamasis turtas septynis kartus viršijo akcijas ir obligacijas, o JAV viešasis nekilnojamasis turtas – šešis kartus.

Istorija tęsiasi

Taip pat padeda tai, kad nekilnojamasis turtas yra a gerai žinomas apsidraudimas nuo infliacijos.

Kodėl? Nes brangstant žaliavoms ir darbo jėgai, naujų nekilnojamojo turto statyba brangsta. Ir tai padidina esamo nekilnojamojo turto kainą.

Tinkamai parinktas turtas gali suteikti daugiau nei tik kainos įvertinimą. Investuotojai taip pat gauna nuolatinį pajamų iš nuomos srautą.

Bet tam nereikia būti šeimininku pradėti investuoti į nekilnojamąjį turtą. Yra daugybė nekilnojamojo turto investicinių fondų (REIT), taip pat sutelktinio finansavimo platformų, kurios gali padėti jums tapti nekilnojamojo turto magnatu.

Bankai

Dauguma įmonių baiminasi didėjančių palūkanų normų. Tačiau tam tikriems finansiniams subjektams, pavyzdžiui, bankams, aukštesni tarifai yra geras dalykas.

Bankai skolina pinigus aukštesnėmis palūkanomis, nei skolinasi, todėl sumoka skirtumą. Kai palūkanų normos didėja, banko pajamų skirtumas paprastai didėja.

Plačiau paskaitykite čia: Pirkdami internetu tikriausiai permokate – įsigykite šį nemokamą įrankį iki juodojo penktadienio

Bankų gigantai šiuo metu taip pat yra gerai kapitalizuoti ir grąžina pinigus akcininkams.

Liepos mėnesį Bank of America padidino savo ketvirčio dividendus 5% iki 22 centų už akciją. Birželio mėnesį „Morgan Stanley“ paskelbė 11% padidinusi savo ketvirčio išmoką iki 0.775 USD už akciją – praėjusiais metais padvigubino ketvirčio dividendus iki 0.70 USD už akciją.

Investuotojai taip pat gali patekti į grupę per ETF, tokius kaip SPDR S&P Bank ETF (KBE) ir Invesco KBW Bank ETF (KBWB).

Vartotojų kabės

Didesnės palūkanų normos gali atvėsinti ekonomiką, kai ji veikia per karšta. Tačiau ekonomika nėra per karšta, ir jei Wood yra teisus, galime patekti į didelį nuosmukį.

Štai kodėl investuotojai gali norėti patikrinti recesijai atsparius sektorius, pvz., pagrindinius vartojimo reikmenis.

Pagrindiniai vartojimo reikmenys yra būtini produktai, tokie kaip maistas ir gėrimai, namų apyvokos prekės ir higienos prekės.

Mums reikia šių dalykų, nepaisant to, kaip sekasi ekonomikai ar kokie yra federalinių fondų palūkanų normos.

Kai dėl infliacijos didėja sąnaudų sąnaudos, pagrindinės vartotojų įmonės, ypač turinčios įsitvirtinusias pozicijas rinkoje, gali perkelti tas didesnes išlaidas vartotojams.

Net jei JAV ekonomiką ištiks recesija, tikriausiai ant šeimų pusryčių stalo vis tiek pamatysime Quaker Oats ir Tropicana apelsinų sultis, kurias pagamino PepsiCo (PEP). Tuo tarpu „Tide“ ir „Bounty“ – gerai žinomi „Procter & Gamble“ (PG) prekių ženklai – greičiausiai išliks pirkinių sąrašuose visoje šalyje.

Prieigą prie grupės galite gauti per ETF, tokius kaip Consumer Staples Select Sector SPDR Fund (XLP) ir Vanguard Consumer Staples ETF (VDC).

Ką skaityti toliau

Šiame straipsnyje pateikiama tik informacija ir jis neturėtų būti laikomas patarimu. Jis teikiamas be jokios garantijos.