Kaip išvengti blogiausio sektoriaus ETF 2Q22

Klausimas: Kodėl yra tiek daug ETF?

Atsakymas: ETF emisija yra pelninga, todėl Volstrytas nuolat ieško daugiau parduodamų produktų.

Didelis ETF skaičius turi mažai ką bendro su jūsų, kaip investuotojo, interesų tenkinimu. Aš naudoju patikimesnius ir patentuotus pagrindinius duomenis, kad nustatytų tris raudonas vėliavėles, kurias galite naudoti, kad išvengtumėte blogiausių ETF:

1. Nepakankamas likvidumas

Šios problemos lengviausia išvengti, o mano patarimas paprastas. Venkite visų ETF, kurių turtas mažesnis nei 100 mln. Žemas likvidumo lygis gali lemti neatitikimą tarp ETF kainos ir jo turimų vertybinių popierių pagrindinės vertės. Maži ETF taip pat paprastai turi mažesnę prekybos apimtį, o tai reiškia didesnes prekybos sąnaudas dėl didesnių pasiūlymų ir užklausų skirtumų.

2. Dideli mokesčiai

ETF turėtų būti pigūs, bet ne visi tokie. Pirmas žingsnis yra palyginti, ką reiškia pigiai.

Norėdami užtikrinti, kad mokate vidutinius arba mažesnius mokesčius, investuokite tik į ETF, kurių bendros metinės sąnaudos yra mažesnės nei 0.50 % – 291 JAV akcijų sektoriaus ETF, kurį dengia mano įmonė, vidutinės metinės išlaidos. Svertinis vidurkis yra mažesnis – 0.26%, o tai rodo, kaip investuotojai linkę investuoti savo pinigus į ETF su mažais mokesčiais.

1 paveiksle parodyta ETFis serijos InfraCap MLP ETF (AMZA) yra brangiausias sektoriaus ETF ir Schwab US REIT ETF CHS
yra pigiausias. ištikimybė FMAT
,FDIS
, FSTA) teikia tris brangiausius ETF, o Simplify (VACR, VCLO) ETF yra vieni pigiausių.

1 paveikslas: 5 brangiausio ir pigiausio sektoriaus ETF fondai

Investuotojams nereikia mokėti didelių mokesčių už kokybišką akcijų paketą. Fidelity MSCI Consumer Staples Index ETF (FSTA) yra vienas geriausiai reitinguotų sektoriaus ETF 1 paveiksle. Patrauklus FSTA Portfelio valdymo reitingas ir 0.09 % bendros metinės išlaidos suteikia labai patrauklų įvertinimą. SPDR S&P Capital Markets ETF KCE
yra geriausiai įvertintas sektoriaus ETF apskritai. Labai patrauklus KCE portfelio valdymo reitingas ir 0.39 % bendros metinės išlaidos taip pat suteikia labai patrauklų įvertinimą.

Kita vertus, Schwab US REIT ETF (SCHH) turi prastas akcijas ir uždirba labai nepatrauklų reitingą, nepaisant mažų 0.08% metinių išlaidų. Kad ir kaip pigiai atrodytų ETF, jei jo akcijos bus blogos, jos bus blogos. ETF akcijų kokybė yra svarbiau nei jo valdymo mokestis.

3. Prastai valdoma

Išvengti prastų akcijų paketų yra pati sunkiausia dalis norint išvengti blogų ETF, tačiau tai taip pat yra svarbiausia, nes ETF veiklos rezultatus labiau nulemia turimos investicijos, o ne išlaidos. 2 paveiksle pavaizduoti kiekvieno sektoriaus ETF fondai, kurių portfelio valdymo reitingai yra patys prasčiausi, atsižvelgiant į fondo turimas atsargas.

2 pav. Prasčiausią akcijų paketą turintys ETF sektoriai

„Invesco“ (PSCM, PSCF, PSCU) ir „State Street“ (XES, XWEB, XTL) 2 paveiksle rodomi dažniau nei bet kurie kiti tiekėjai, o tai reiškia, kad jie siūlo daugybę ETF su prasčiausiomis investicijomis.

State Street SPDR S&P Internet ETF (XWEB) yra prasčiausiai įvertintas ETF 2 pav. Global X Genomics & Biotechnology ETF (GNOM), ARK Autonomous Technology & Robotics ETF (ARKQ), ProShares Online Retail ETF (ONLN), iShares Core US REIT ETF (USRT), Invesco S&P Small Cap Utilities & Communication (PSCU) ir State Street SPDR S&P Oil & Gas Equipment & Services ETF (XES) taip pat uždirba labai nepatrauklų nuspėjamąjį bendrą įvertinimą, o tai reiškia, kad jie ne tik turi prastas akcijas, jie ima dideles bendras metines išlaidas.

Pavojus viduje

ETF pirkimas neanalizuojant jo akcijų paketo yra tas pats, kas pirkti akcijas neanalizuojant jo verslo modelio ir finansų. Kitaip tariant, ETF akcijų tyrimas yra būtinas, nes ETF veiklos rezultatai yra tokie pat geri, kaip ir jo akcijų paketas.

ETF ATLIKIMO VEIKLOS VEIKSMAS – MOKESČIAI = ETF VEIKLOS VEIKSMAS

Atskleidimas: Kyle'as Guske II priklauso USRT. Davidas Traineris, Kyle'as Guske'as II ir Mattas Shuleris negauna jokios kompensacijos rašydami apie konkrečias akcijas, sektorių ar temą.