Kaip išvengti blogiausio stiliaus ETF 1Q23

Klausimas: Kodėl yra tiek daug ETF?

Atsakymas: ETF emisija yra pelninga, todėl Volstrytas nuolat ieško daugiau parduodamų produktų.

Aš naudoju patentuotus duomenis, kad nustatytų tris raudonas vėliavėles, kurias galite naudoti, kad išvengtumėte blogiausių ETF:

1. Nepakankamas likvidumas

Šios problemos lengviausia išvengti, o mano patarimas paprastas. Venkite visų ETF, kurių turtas mažesnis nei 100 mln. Žemas likvidumo lygis gali lemti neatitikimą tarp ETF kainos ir jo turimų vertybinių popierių pagrindinės vertės. Maži ETF taip pat paprastai turi mažesnę prekybos apimtį, o tai reiškia didesnes prekybos sąnaudas dėl didesnių pasiūlymų ir užklausų skirtumų.

2. Dideli mokesčiai

ETF turėtų būti pigūs, bet ne visi tokie. Pirmas žingsnis yra palyginti, ką reiškia pigiai.

Norėdami užtikrinti, kad mokate vidutinius ar mažesnius mokesčius, investuokite tik į ETF, kurių bendros metinės sąnaudos yra mažesnės nei 0.46 %, o vidutinės bendros metinės 727 JAV akcijų stiliaus ETF sąnaudos, kurias padengia mano įmonė. Svertinis vidurkis yra mažesnis – 0.14%, o tai rodo, kaip investuotojai linkę investuoti savo pinigus į ETF su mažais mokesčiais.

1 paveiksle parodyta, kad Convergence Long/Short Equity ETF (CLSE) yra brangiausias ETF ir JPMorgan BetaBuilders US Equity ETF (BBUS)BBUS
) yra pigiausias. Mano analizėje Vanguard pateikia 2 pigiausius ETF.

1 paveikslas: 5 daugiausiai ir pigiausių ETF

Investuotojams nereikia mokėti didelių mokesčių už kokybišką akcijų paketą. „Vanguard Total Stock Market Index Fund“ (VTIVTI
) yra vienas iš geriausiai reitinguotų stiliaus ETF 1 paveiksle. VTI neutralus Portfelio valdymo reitingas ir 0.03 % bendros metinės sąnaudos suteikia jam patrauklų įvertinimą. Direxion Daily Homebuilders and Supplies Bull 3X Shares (NAIL) yra geriausiai įvertintas stiliaus ETF apskritai. Patrauklus NAIL Portfelio valdymo reitingas ir 1.07 % bendros metinės išlaidos suteikia labai patrauklų įvertinimą.

3. Prastai valdoma

Išvengti prastų akcijų paketų yra pati sunkiausia dalis norint išvengti blogų ETF, tačiau tai taip pat yra svarbiausia, nes ETF veiklos rezultatus labiau nulemia turimos investicijos, o ne išlaidos. 2 paveiksle pavaizduoti kiekvieno stiliaus ETF su blogiausiais portfelio valdymo reitingais, atsižvelgiant į fondo akcijų paketą.

2 pav. Stiliaus ETF su prasčiausiomis lėšomis

2 paveiksle „Invesco“ pasirodo dažniau nei bet kuris kitas tiekėjas, o tai reiškia, kad jie siūlo daugiausiai ETF su prasčiausiomis investicijomis.

Invesco Real Assets ESG ETF (IVRA) yra prasčiausiai įvertintas ETF 2 pav. SoFi Be Your Own Boss (BYOB), IQ US Mid Cap R&D Leaders ETF (MRND), Motley Fool Small Cap Growth ETF (TMFS), Invesco S&P Small Didelės dividendų mažo nepastovumo ETF (XSHDXSHD
), ir Roundhill MEME ETF (MEME) uždirba labai nepatrauklų nuspėjamąjį bendrą įvertinimą, o tai reiškia, kad jie ne tik turi prastas akcijas, bet ir taiko dideles bendras metines išlaidas.

Pavojus viduje

ETF pirkimas neanalizuojant jo akcijų paketo yra tas pats, kas pirkti akcijas neanalizuojant jo verslo modelio ir finansų. Kitaip tariant, ETF akcijų tyrimas yra būtinas, nes ETF veiklos rezultatai yra tokie pat geri, kaip ir jo akcijų paketas.

ETF ATLIKIMO DALYVAI – MOKESČIAIEUS
= ETF VEIKSMAI

Atskleidimas: Davidas Traineris, Kyle'as Guske'as II ir Italo Mendonca negauna jokios kompensacijos už rašymą apie konkrečias prekes, stilių ar temą.