Daugelis amerikiečių yra taip įsimylėję būsto nuosavybę, kad gali pamiršti, kad yra ir kitų investavimo į nekilnojamąjį turtą variantų – galbūt geresnių.
Namo turėjimas suteikia pastogę, įvertinimo potencialą, mokesčių atskaitymus ir kitas naudą. Kiti nekilnojamojo turto pasirinkimai išplečia didžiąją dalį to, išskyrus tai, kad jie neuždengia stogo virš galvos.
Nuomojamas turtas yra viena iš galimybių, taip pat REIT arba nekilnojamojo turto investiciniai fondai, taip pat nekilnojamojo turto fondai. Su šiais pasirinkimais galima gauti įvairinimo, pelno potencialo ir kitų privalumų, nors specifika skiriasi.
Namo nuosavybė gali būti geras pasirinkimas, tačiau, kai palūkanų normos yra padidintos, o daugelio nekilnojamojo turto vertė smarkiai išauga, kai kuriems potencialiems pirkėjams tai yra neįperkamas ir net nerimą keliantis pasirinkimas, sakė Jeremy Pagan, tyrėjo Morningstar.com nekilnojamojo turto analitikas. „Gali būti baisu panardinti kojas į namų nuosavybės vandenį“, – sakė jis.
Galvojate apie vienos šeimos būsto nuomą?: Tai yra 10 greičiausiai augančių rinkų
„ChatGPT“ perima nekilnojamąjį turtą: Agentai sako, kad dirbtinis intelektas gali pakeisti žaidimą pramonėje
NAREIT, Nacionalinė nekilnojamojo turto investicinių fondų asociacija, savininkų naudojamus namus apibūdina kaip daugiau vartojimo prekę, o ne investiciją, nes šie būstai neduoda pajamų, tačiau savininkai turi padengti daugybę nuolatinių išlaidų. Ne visi visiškai sutiktų su tokiu apibūdinimu, tačiau nuomojami objektai, REIT ir nekilnojamojo turto fondai aiškiai yra investicijos. Štai kaip jie lyginami:
Laikas, pastangos ir kontrolė
Jei neprieštaraujate susitepti rankas, tiesioginis nuomos būstas gali būti geras būdas. Ne tai, kad jums tiesiogine prasme reikia atkimšti tualetus ar nudažyti aptrintas sienas, bet bent jau turėtumėte galėti prižiūrėti, kaip darbuotojai atlieka tas užduotis. Jei nesamdote nekilnojamojo turto valdytojo, taip pat turėtumėte tikėtis reikalų su nuomininkais, pradedant nuomos paraiškų tvarkymu ir baigiant nuomos mokesčio rinkimu.
REIT yra įmonės, kurios pačios valdo savo nekilnojamojo turto portfelius. REIT prekiauja vertybinių popierių rinkoje, todėl visiems, perkantiems akcijas, nereikia įsitraukti į turto valdymo procesą. Nekilnojamojo turto fondai dar labiau pašalinami nuo viso to ir vietoj to perka REIT akcijas kartu su namų statytojų, statybos įmonių ir pan.
A naujas tyrimas, kurio autorius yra Pagan at Morningstar teigia, kad nuomojami nekilnojamieji objektai galėtų būti geras pasirinkimas pensininkams, kai kuriems savarankiškai dirbantiems asmenims ir kitiems, turintiems laiko, patirties ir noro tiesiogiai prižiūrėti nekilnojamąjį turtą. Priešingai, užimti specialistai gali teikti pirmenybę REIT arba fondams, kuriems reikia daug mažiau priežiūros.
Rizika ir diversifikacija
Vieno nuomojamo namo turėjimas suteikia mažai diversifikacijos, nes vienoje geografinėje vietoje turėtumėte vieno tipo turtą. Galite tai išplėsti turėdami kelis nuomos objektus, pageidautina, paskirstytus skirtingose vietose. Riziką mažinanti diversifikavimo nauda labai padidėja dėl REIT ir nekilnojamojo turto fondų.
Tačiau nors vienam REIT gali priklausyti šimtai nekilnojamojo turto, jie dažnai koncentruojasi vienoje pramonės šakoje, nesvarbu, ar tai būtų daugiabučių kompleksai, biurų pastatai, pramoniniai parkai, ligoninės ar bet kas. Taigi REIT neturės tokios diversifikacijos kaip nekilnojamojo turto fondas, turintis akcijų įvairių tipų versle. Kai kurie nekilnojamojo turto fondai netgi investuoja į užsienio šalis.
Daugelis REIT per ilgą laiką davė grąžą, atitinkančią arba viršijančią plačiosios akcijų rinkos grąžą, tačiau kartais jos taip pat sumenka, kaip atsitiko 2022 m., augant palūkanų normoms. Pavyzdžiui, NAREIT duomenimis, pramoninės, gyvenamosios ir saugyklos nekilnojamojo turto turinčios REIT per metus vidutiniškai sumažėjo daugiau nei 25%. Biurų REITs nukentėjo dar labiau – vidutinis nuostolis siekė beveik 38%, nes darbo iš namų tendencija ištuštėjo daug pastatų.
Mokesčių lengvatos investuojant į nekilnojamąjį turtą
Nekilnojamojo turto apmokestinimas pats savaime yra sudėtinga tema, o nuomos objektai traktuojami labai skirtingai nei REIT ir nekilnojamojo turto fondai.
Nuomojamo turto savininkai gali atskaityti įvairias išlaidas, įskaitant remontą, nekilnojamojo turto mokesčius, hipotekos palūkanas, draudimą, valdymo mokesčius, nusidėvėjimą ir kelionės į turtą ir iš jo išlaidas. Jei nuomos pajamos viršija jūsų išlaidas, nuo skirtumo mokate mokesčius. Kai parduodate turtą, susidursite su mokesčiais už bet kokį pelną, o per metus paimtas nusidėvėjimas turi būti susigrąžintas, o tai reiškia, kad toms sumoms būtų taikomi mokesčiai. Vidaus pajamų tarnyba aprašo daugybę mokesčių informacijos apie nuomojamą nekilnojamąjį turtą IRS leidinys 527.
Ar atsigauna būsto rinka?: Štai kodėl namų statytojai jaučiasi „atsargaus optimizmo“
Kur JAV namų kainos kris 2023 m.?: O kur būsto kainos dar pabrangs?
Kaip investuotojas į REIT ar nekilnojamojo turto fondą, jūs su visu tuo nesusitvarkytumėte. Atvirkščiai, jūsų dalyvavimas mokesčiais atrodytų panašus į kitų akcijų, investicinių fondų ar biržoje prekiaujamų fondų mokesčius, nes, jei parduodate pelningai, turėsite sumokėti dividendų mokesčius ir pelną. Vienas iš pastebimų REIT bruožų yra tai, kad jie turi išmokėti beveik visas savo grynąsias pajamas akcininkams. Taigi dividendai paprastai būna dideli, o tai gali būti sveikintina, ypač jei esate mažų mokesčių grupėje.
Jei jums priklauso REIT arba nekilnojamojo turto fondai pagal individualią išėjimo į pensiją sąskaitą arba darbo vietos 401 (k) planą, mokesčiai atidedami už visus reinvestuotus dividendus. Bet kai galiausiai išsiimi pinigus, taikomi mokesčiai. Kaip minėta, REIT prekiauja vertybinių popierių rinkoje ir mokesčių požiūriu jie traktuojami kaip dauguma kitų vertybinių popierių.
Grynųjų pinigų poreikiai ir paskolos
Norint įsigyti net ir vidutinį nuomos turtą, jums gali prireikti dešimčių tūkstančių dolerių pradiniam įnašui, galbūt ir daugiau, o jūs susidursite su brokerio komisiniais ir uždarymo išlaidų skalbimo sąrašu. Tada nuolat reikia samdyti rangovus, mokėti nekilnojamojo turto mokesčius ir draudimą, galbūt mokėti už būsto paskolą ir pan. Visa tai reikalauja daug pinigų, nors pajamos plauktų nuomininkams mokant nuomą.
Naudojant REIT ir net nekilnojamojo turto fondus, grynųjų pinigų poreikiai yra labai skirtingi. Akcijos į šias investicijas paprastai kainuoja kelis tūkstančius dolerių, galbūt mažiau, ir nereikia kaupti papildomų pinigų. Tiesą sakant, dažnai galite įsigyti REIT arba nekilnojamojo turto fondų akcijų naudodami darbovietės 401 (k) pensijų planą, mažomis dalimis, kuriose gali būti įmonės atitinkančių lėšų.
Taip pat nėra hipotekos, o tai reiškia, kad nėra paraiškų teikimo proceso, nėra mėnesinių mokėjimų ir jokios įtakos jūsų kredito įrašui. Priešingai, šie veiksniai būtų taikomi nuomojamam turtui, įsigytam už paskolą.
Vertinimo potencialas ir likvidumas
Nekilnojamojo turto vertė istoriškai išaugo laikui bėgant, nesvarbu, ar tai būtų individualūs namai, daugiabučiai namai, pramoniniai parkai, biurų pastatai, sandėliai, ligoninės ir kt. Tačiau, kaip pažymėjo Pagan, grąža gali labai skirtis priklausomai nuo nuosavybės tipo ir geografinės padėties, netgi pagal rajoną ar gatvę.
REIT kainos atspindi turimo turto vertes. Tačiau kadangi REIT yra vertybiniai popieriai, kuriais prekiaujama akcijų rinkoje, jų vertės taip pat priklauso nuo to, kiek investuotojai yra pasirengę mokėti. Galite nusipirkti arba parduoti REIT akcijas praktiškai bet kuriuo metu, o tai suteikia daug didesnį likvidumą, palyginti su dažnai ilgai trunkančiu nuomos ir nekilnojamojo turto sandorių procesu.
Dabar gali būti tinkamas metas pirkti REIT ir nekilnojamojo turto fondus, nes daugelio nekilnojamojo turto tipų kainos praėjusiais metais smarkiai nukrito dėl didėjančių palūkanų normų. Kai palūkanų normos toliau stabilizuojasi arba pradeda kristi, „tai turėtų būti naudinga REIT“, sakė Pagan.
Susisiekite su rašytoju adresu [apsaugotas el. paštu].
Šis straipsnis iš pradžių pasirodė Arizonos Respublikoje: Nekilnojamas turtas: ką reikia žinoti apie investavimą į nuomojamą turtą, REIT
Šaltinis: https://finance.yahoo.com/news/looking-investment-options-heres-know-155249731.html