Einant į metus, "Fannie Mae" prognozuojama, kad vidutinė 30 metų fiksuota hipotekos palūkanų norma iki 3.1 m. pabaigos padidėtų nuo 3.3% iki 2022%.. Hipotekos bankininkų asociacija buvo šiek tiek labiau nusiteikusi dėl hipotekos palūkanų normų ir prognozavo, kad vidutinė palūkanų norma bus iki 4 m. pabaigos padidės iki 2022 proc.
Tuo metu, Pasak „Zondos“ vyriausiasis ekonomistas Ali Wolfas turtas kad „didėjančių palūkanų normų poveikis priklauso nuo to, kur jie nusileidžia. Jei [hipotekos] palūkanos iki metų pabaigos priartės prie 4 %, būsto paklausa smarkiai sumažės... Jei būsto paskolų palūkanų normos palaipsniui kils ištisus metus, todėl būsto pardavėjai galės atitinkamai nustatyti savo būsto kainas, tai bus šokas sistemai. bus mažiau pastebimi“.
Greitai pasukame į šiandieną ir akivaizdu, kad nei Fannie Mae prognozė, nei Hipotekos bankininkų asociacijos prognozė nebuvo artima realybei. Vietoj to, mes perėjome į kategoriją, kurią Wolf laiko „šoko sistema“.
Nuo antradienio, vidutinis 30 metų pataisymasd hipotekos palūkanų norma šoktelėjo iki 6.28 proc.– nuo 5.3 % vos prieš mėnesį. Tai yra didžiausia hipotekos palūkanų norma nuo 2008 m. Hipotekos palūkanų normos 3.2 procentinio punkto šuolis per praėjusius metus taip pat yra didžiausias hipotekos palūkanų svyravimas nuo 1981 m.
Didėjančios hipotekos palūkanų normos reiškia, kad daugelis būsimų skolininkų, kurie turi atitikti bankų reikalaujamą skolos ir pajamų santykį, prarado teisę į hipoteką. Nors pirkėjai, kurie nėra atgrasūs, tiesiog turės mokėti daugiau – daug daugiau.
Peržiūrėkite šią interaktyvią diagramą svetainėje Fortune.com
Jei būsto pirkėjas 400,000 m. birželio mėn. paimtų 2021 3.1 USD hipoteką už tuometinę vidutinę fiksuotą 1,708 proc. palūkanų normą, jis būtų skolingas 6.28 2,471 USD per mėnesį. Taikant 20% palūkanų normą, pagrindinė suma ir palūkanos sudaro XNUMX XNUMX USD. Tačiau darant prielaidą, kad namo vertė nepasikeitė. Dabar tarkime, kad namų kaina šoktelėjo XNUMX proc.naujausias būsto kainų augimo per metus rodiklis– pagal vertę. Tai padidintų hipoteką iki 480,000 6.28 USD. Taikant 480,000% palūkanų normą, 2,965 XNUMX USD hipoteka sudaro XNUMX XNUMX USD pagrindinę sumą ir palūkanų mokėjimą. Tai gana šuolis.
100 didžiausių Amerikos regioninių būsto rinkų įprastas naujos būsto paskolos mokėjimas per pastaruosius šešis mėnesius išaugo 52%. Tai pagal duomenis, kuriuos pateikė nekilnojamojo turto tyrimų bendrovė „Zonda“. turtas šią savaitę. Per tą šešių mėnesių laikotarpį įprastas naujas mokėjimas už ką nors, kas perka San Chosė – brangiausioje šalies būsto rinkoje – šoktelėjo nuo 5,304 8,185 USD iki XNUMX XNUMX USD. Šis svyravimas aukštyn per tokį trumpą laiką paaiškina, kodėl pagaliau daugiau pirkėjų atsitraukia.
Peržiūrėkite šią interaktyvią diagramą svetainėje Fortune.com
Taip pat sparčiai kyla hipotekos palūkanų normos ir rekordiškai išaugo būsto kainos kodėl būsto rinka pradėjo atvėsti – greitai. Per pastaruosius kelis mėnesius tiek būsto pardavimai, tiek hipotekos paraiškos smarkiai sumažėjo nes daugiau pirkėjų lieka nuošalyje.
Nuo balandžio mėn. Moody „Analytics“ vyriausiasis ekonomistas Markas Zandi papasakojo turtas tai atsitiktų. Tai, ką mes įtraukėme, nėra tik būsto sulėtėjimas. Vietoj to, Zandi sako, kad tai visapusiška „būsto korekcija“. „Moody's Analytics“ prognozuoja, kad per ateinančius 12 mėnesių būsto kainų augimo tempas per metus sumažės nuo 20% iki 0%. Nors gerokai „pervertintose“ būsto rinkose, tokiose kaip Boise ir Atlanta, namų kainos gali nukristi nuo 5 iki 10%. (Moody's Analytics apskaičiavo, kad 183 regioninės būsto rinkos yra „pervertintos“ daugiau nei 25 proc., palyginti su tuo, ką istoriškai palaiko vietos ekonomikos pagrindai.)
Jei ateis nuosmukis (tai Zandi suteikia 1 iš 3 šansą ateinančiais metais), jis tikisi, kad JAV būsto kainos sumažės 5%. Istoriškai kalbant, per metus namų kainos mažėja neįtikėtinai retai. Zandi sako, kad per pastaruosius 100 metų tai matėme tik Didžiosios depresijos metu ir po 2008 m. būsto žlugimo. Jei recesija įvyks, jis taip pat tikisi, kad gerokai „pervertintos“ būsto rinkos sumažės 15–20 proc.
Kodėl hipotekos palūkanos šoktelėjo iki 6%?
Fannie Mae ir Hipotekos bankininkų asociacija ne tik praleido savo hipotekos palūkanų prognozes, bet ir nebuvo iš arti. Kaip tai nutiko? Na, o einant į metus ekonomistai sutarė, kad infliacijos lygis pradės mažėti. Taip neatsitiko. Tiesą sakant, mes matėme vartotojų kainų indeksas pakilo nuo 7.0 % 2021 m. gruodžio mėn. iki 8.6 % kurso, paskelbto praėjusią savaitę.
Stengdamasi atremti šią atkakliai didelę infliaciją, Federalinis rezervų bankas padarė didžiulį spaudimą didinti hipotekos palūkanų normas– ir tai turi neįtikėtinai stipriai paveikė namų pirkėjus.
Taigi kodėl ekonomistai taip neteisingai įvertino infliacijos vaizdą ir hipotekos palūkanų normą? Zandi akimis, žaidimą pakeitė tiekimo grandinė ir energetiniai sukrėtimai, kuriuos sukėlė Rusijos invazija į Ukrainą. Remiantis jo analize, jis mano 3.5 procentinio punkto iš 8.6% infliacijos lygio yra tiesioginis Putino žemės karo Rytų Europoje rezultatas..
Jei invazija nebūtų įvykusi, pasakoja Zandi turtas vidutinė 30 metų fiksuotos hipotekos palūkanų norma šiuo metu greičiausiai būtų apie 3.8%.
Ieškote naujausios informacijos apie būsto rinką? Sekite mane Twitter adresu @NewsLambert.
Ši istorija iš pradžių buvo rodoma Fortune.com
Šaltinis: https://finance.yahoo.com/news/mortgage-rates-hit-6-3-100514615.html