Silicio slėnio banko klientai veržiasi į atlyginimus, apmoka sąskaitas

Šios staigus kolapsas of „Silicon Valley Bank“ tūkstančiai technologijų startuolių stebisi, kas dabar atsitiks su jų milijonų dolerių indėliu, pinigų rinkos investicijomis ir negrąžintomis paskolomis.

Svarbiausia, kad jie bando išsiaiškinti, kaip mokėti savo darbuotojams.

„Klausimas numeris vienas yra: „Kaip uždirbti atlyginimus per kelias ateinančias dienas“, – sakė Ryanas Gilbertas, rizikos įmonės „Launchpad Capital“ įkūrėjas. „Niekas neturi atsakymo“.

SVB, 40 metų veikiantis bankas, žinomas kaip indėlius ir paskolas tūkstančiams naujų technologijų įmonių Silicio slėnyje ir kitur, subyrėjo šią savaitę ir buvo uždarytas reguliuotojų dėl didžiausio banko žlugimo nuo finansų krizės. Žlugimas prasidėjo vėlai trečiadienį, kai SVB pranešė, kad nuostolingai parduoda 21 milijardo dolerių vertės vertybinius popierius ir bandė pritraukti pinigų. Jis virto an visiška panika iki vėlyvo ketvirtadienio, akcijos nukrito 60%, o technologijų vadovai stengėsi ištraukti savo lėšas.

Nors bankų žlugimai nėra visiškai neįprasti, SVB yra unikalus žvėris. 16 m. pabaigoje jis buvo 2022-as pagal dydį bankas pagal turtą Federalinių rezervų, turinti 209 milijardus dolerių turto ir daugiau nei 175 milijardus dolerių indėlių.

Tačiau skirtingai nei įprastame banke – „Chase“, Bank of America " or Wells Fargo — SVB skirta aptarnauti verslui, daugiau nei pusę paskolų suteikia rizikos fondams ir privataus kapitalo įmonėms, o 9 % – ankstyvosios ir augimo stadijos įmonėms. Į SVB dėl paskolų besikreipiantys klientai taip pat linkę saugoti savo indėlius banke.

Federalinė indėlių draudimo korporacija, tapusi SVB gavėja, draudžia 250,000 95 USD indėlius vienam klientui. Kadangi SVB daugiausia aptarnauja verslus, šie apribojimai neturi daug reikšmės. Remiantis SEC pateiktomis paraiškomis, gruodžio mėn. maždaug XNUMX% SVB indėlių buvo neapdrausti.

FDIC sakė a pranešimą spaudai kad apdraustieji indėlininkai turės prieigą prie savo pinigų iki pirmadienio ryto.

Tačiau neapdraustiems indėlininkams šis procesas yra daug sudėtingesnis. Per savaitę jie gaus dividendą, apimantį nenustatytą pinigų sumą, ir „gavimo pažymėjimą likusiai neapdraustų lėšų sumai“.

„Kadangi FDIC parduoda Silicio slėnio banko turtą, ateityje dividendai gali būti išmokėti neapdraustiems indėlininkams“, – sakė reguliuotojas. Paprastai FDIC perduotų turtą ir įsipareigojimus į kito banko rankas, tačiau šiuo atveju jis sukūrė atskirą instituciją – Santa Klaros nacionalinį indėlių draudimo banką (DINB), kuris rūpintųsi apdraustiems indėliams.

Klientai, turintys neapdraustų lėšų – daugiau nei 250,000 15 USD – nežino, ką daryti. Gilbertas teigė, kad portfelio įmones konsultuoja individualiai, o ne siunčia masinius el. laiškus, nes kiekviena situacija yra skirtinga. Jis sakė, kad visuotinis rūpestis yra kovo XNUMX d.

Gilbertas taip pat yra ribotas partneris daugiau nei 50 rizikos fondų. Ketvirtadienį jis gavo keletą žinučių iš firmų dėl kapitalo raginimų arba pinigų, kuriuos investuotojai į fondus siunčia vykdydami sandorius.

„Gavau el. laiškų, kuriuose teigiama, kad nesiųskite pinigų SVB, o jei pranešėte, praneškite mums“, – sakė Gilbertas.

Susirūpinimas dėl darbo užmokesčio yra sudėtingesnis nei vien tik prieigos prie įšaldytų lėšų gavimas, nes daugelį šių paslaugų tvarko trečiosios šalys, dirbusios su SVB.

„Rippling“, į „back office“ orientuotas startuolis, tvarko daugelio technologijų įmonių darbo užmokesčio apskaitos paslaugas. Penktadienio rytą bendrovė klientams išsiuntė laišką, kuriame nurodė, kad dėl SVB naujienų ji perkelia „pagrindinius mūsų mokėjimų infrastruktūros elementus“ į "JPMorgan Chase.

„Turite nedelsdami informuoti banką apie svarbų „Rippling“ debeto iš jūsų sąskaitos pakeitimą“, – sakoma atmintinėje. "Jei neatliksite šio atnaujinimo, jūsų mokėjimai, įskaitant darbo užmokestį, nepavyks."

„Rippling“ generalinis direktorius Parkeris Conradas penktadienį tviteryje pareiškė, kad FDIC proceso metu kai kurie mokėjimai vėluoja.

„Mūsų svarbiausias prioritetas yra kuo greičiau gauti atlyginimus mūsų klientų darbuotojams, todėl uoliai to siekiame visais prieinamais kanalais ir stengiamės sužinoti, ką FDIC perėmimas reiškia šiandieniniams mokėjimams“, – rašė Conradas.

Vienas įkūrėjas, kuris paprašė likti anonimiškas, CNBC sakė, kad visi kraustosi. Jis sakė kalbėjęs su daugiau nei 30 kitų įkūrėjų ir kalbėjosi su milijardus dolerių vertės startuolio finansų vadovu, kuris nesėkmingai bandė iš SVB perkelti daugiau nei 45 mln. Kita įmonė, turinti 250 darbuotojų, jam pasakė, kad SVB turi „visus mūsų pinigus“.

SVB atstovas CNBC nurodė atgal į FDIC pareiškimas kai prašoma pakomentuoti.

Pasak FDIC, artimiausias tikslas yra numalšinti baimę dėl sisteminės rizikos bankų sistemai Markas Viljamsas, kuris dėsto finansus Bostono universitete. Williamsas yra gana gerai susipažinęs su tema ir SVB istorija. Anksčiau jis dirbo bankų reguliuotoju San Franciske.

Williamsas teigė, kad FDIC visada stengėsi dirbti greitai ir užtikrinti, kad indėlininkai būtų sveiki, net jei pinigai neapdrausti. Remiantis SVB audituotais finansais, bankas turi grynųjų pinigų – jo turtas yra didesnis nei įsipareigojimai – todėl nėra jokios akivaizdžios priežasties, kodėl klientai negalėtų atgauti didžiosios dalies savo lėšų, sakė jis.

„Bankų reguliuotojai supranta, kad neskubant imtis veiksmų, kad SVB neapdrausti indėlininkai taptų visais, atsirastų didelė užkrėtimo rizika platesnei bankų sistemai“, – sakė Williamsas.

Iždo sekretorius janet Yellen penktadienį dėl SVB žlugimo susitiko su Federalinio rezervų banko, FDIC ir Valiutos kontrolieriaus tarnybos vadovais. Iždo departamentas sakė a Skaitliuko parodymai Yellen „išreiškė visišką pasitikėjimą bankų reguliavimo institucijomis, kad imtųsi atitinkamų veiksmų, ir pažymėjo, kad bankų sistema išlieka atspari, o reguliavimo institucijos turi veiksmingų priemonių tokio pobūdžio įvykiams spręsti“.

Silicio slėnyje procesas toli gražu nebuvo sklandus. Kai kurie vadovai CNBC sakė, kad anksti ketvirtadienį atsiųsdami pavedimą jiems pavyko sėkmingai perkelti savo pinigus. Kiti, kurie ėmėsi veiksmų vėliau, vis dar laukia – kai kuriais atvejais – milijonų dolerių – ir nėra tikri, ar sugebės įvykdyti savo artimiausius įsipareigojimus.

Nepriklausomai nuo to, ar ir kaip greitai jos galės pradėti veikti, įmonės keis savo požiūrį į savo bankininkystės partnerius, sakė Mattas Brezina, „Ford Street Ventures“ partneris ir investuotojas į startuolį banką „Mercury“.

Brezina teigė, kad po darbo užmokesčio apskaičiavimo didžiausia problema, su kuria susiduria jo įmonės, yra galimybė gauti skolų, ypač finansinių technologijų ir darbo rinkose.

„Dėl to įmonės ketina dar labiau diversifikuoti savo banko sąskaitas“, - sakė Brezina. „Daugeliui steigėjų šiuo metu tai sukelia daug skausmo ir galvos skausmo. Ir tai taip pat palies jų darbuotojus ir klientus.

Spartus SVB žlugimas taip pat gali būti pavojaus signalas reguliavimo institucijoms, kai reikia bendrauti su bankais, kurie yra labai susitelkę konkrečioje pramonės šakoje, sakė Williamsas. Jis sakė, kad SVB visada buvo per daug veikiama technologijų, nors jai pavyko išgyventi dot-com katastrofą ir finansų krizę.

Į PTS ketvirčio vidurio atnaujinimas, kuri trečiadienį pradėjo mažėjimo spiralę, SVB teigė, kad parduoda vertybinius popierius nuostolingai ir padidino kapitalą, nes pradedantieji klientai ir toliau sparčiai degino grynuosius pinigus, nepaisant nuolatinio lėšų rinkimo nuosmukio. Tai reiškė, kad SVB stengėsi išlaikyti reikiamą indėlių lygį.

Užuot laikęsi SVB, startuoliai šią naujieną laikė varginančiomis ir nusprendė skubėti ieškoti išėjimų, o spiečius sustiprėjo kaip VC nurodė portfelio bendrovių, kad gautų savo pinigus. Williamsas teigė, kad SVB rizikos profilis visada kėlė susirūpinimą.

„Tai yra koncentruotas statymas dėl pramonės, kad jai seksis gerai“, - sakė Williamsas. „Likvidumo įvykis nebūtų įvykęs, jei jie nebūtų taip susitelkę savo indėlių bazėje.

SVB buvo pradėtas kurti 1983 m. ir pagal jos parašyta istorija, sukūrė pokerio žaidimo įkūrėjai Billas Biggerstaffas ir Robertas Medearis. Williamsas sakė, kad ši istorija dabar tinkamesnė nei bet kada.

„Tai prasidėjo pokerio žaidimu“, – sakė Williamsas. "Ir taip viskas baigėsi."

— CNBC atstovės Lora Kolodny, Ashley Capoot ir Rohan Goswami prisidėjo prie šio pranešimo.

Žiūrėkite: SVB kritimas gali reikšti, kad yra mažiau kredito