„Technicolor“ vizualinių efektų padalinys taps atskira įmone Reorg mieste

Pramogų paslaugų ir techninės įrangos milžinė „Technicolor“ paskelbė apie esminį reorganizavimą, planuodama atskirti „Creative Studios“ padalinį kaip atskirą įmonę, išleisti konvertuojamą skolą, kad sumažintų finansinį svertą, pakeisti aukščiausią vadovybę ir parduoti prekių ženklų licencijavimo padalinį.

Technicolor planuoja paleisti 65 procentus savo kūrybinių paslaugų padalinio pagal Prancūzijos įstatymus, akcininkams neapmokestinant turto grąžinimo. Atskyrimas bus pateiktas akcininkams tvirtinti birželio pabaigoje vyksiančiame metiniame susirinkime, o tikimasi užbaigti trečiąjį ketvirtį.

Susidariusi įmonė, kaip ir „Technicolor“, būtų įtraukta į Euronext Paryžiaus biržą. „Technicolor“ svarstys kitas galimybes, kaip perleisti likusius 35 procentus „Creative Studios“ turto, siekdama sumažinti abiejų subjektų įsiskolinimus.

Bendrovė taip pat planuoja imtis kitų veiksmų, kad sumažintų skolą, refinansuodama dabartinę skolą ir išleisdama 300 mln. „Technicolor“ pranešė, kad jau gavo įsipareigojimus pirkti visą banknotų dalį iš Angelo Gordon, „Bpifrance“ ir kitų.

Obligacijų konvertavimo kaina būtų lygi 2.60 euro už akciją, tai yra 5 procentų nuolaida vidutinei akcijų kainai per pastaruosius tris mėnesius. Du trečdaliai akcininkų turės balsuoti už naujų pastabų patvirtinimą neeiliniame susirinkime, kuris įvyks kito ketvirčio pradžioje.

„Atlikę išsamią peržiūrą nusprendėme, kad dalinis TCS atskyrimas nuo grupės ir visiškas esamos skolos refinansavimas bus sprendimas, kuris geriausiai suderins strategiją, vertės kūrimą ir finansinius tikslus visoms Technicolor suinteresuotosioms šalims. “, - sakė generalinis direktorius Richardas Moatas. „Esame įsitikinę, kad ši operacija yra unikali galimybė užtikrinti, kad tiek TCS, tiek „Technicolor Ex-TCS“ turėtų tinkamą kapitalo struktūrą, kuri remtų jų plėtrą, ilgalaikes ambicijas ir organinį augimą. Šių operacijų vykdymas leis abiem įmonėms įgyvendinti savo strategines darbotvarkes, būti judresnėms ir galiausiai klestėti kaip nepriklausomoms įmonėms.

Po atskyrimo Moatas bus pasiūlytas „Technicolor“ valdybos pirmininku, o Luisas Martinezas Amago, kuris vadovavo bendrovės „Connected Home“ padaliniui, perims generalinio direktoriaus pareigas. Valdyba taip pat įtraukė Katherine Hayes į nepriklausomą direktorę, pakeitusią praėjusį rudenį iš pareigų atsistatydinusią Cecile Frot-Coutaz.

Kūrybinių paslaugų padalinys teikia vaizdo efektus ir susijusias paslaugas bei technologijas filmų, televizijos, žaidimų, reklamos ir vaizdo transliacijų įmonėms Holivude ir už jos ribų. Jame yra keletas žymių specializuotų VFX ir animacijos studijų, įskaitant MPC, Mikros Animation, The Mill ir Technicolor Games. Skyriaus studijos taip pat remiasi dideliu gamybos vamzdynu, esančiu Indijoje, ir sukūrė vidinę akademijos mokymo programą, kad padidintų savo talentų bazę labai techniniam darbui.

Įrodydama užimtą sektorių, „Technicolor“ teigė, kad tiek MPC, tiek „Mikros Animation“ jau yra rezervuoti du trečdaliai kitų metų projektams. Tuo jie yra panašūs į daugelį kitų geriausių postprodukcijos parduotuvių visoje pramonės šakoje, kurios vykdo verslą nuo sienos iki sienos, nes pagrindinės srautinio perdavimo paslaugos ir toliau užsako darbus dešimčiai projektų per karštą kovą dėl auditorijos rinkos dalies.

Dėl refinansavimo ir naujų banknotų emisijos atskiras „Creative Studios“ padalinys „tikimasi gauti naudos iš sverto, atitinkančio rinkos kolegas“ kapitalo imlioje ir labai konkurencingoje VFX pramonėje, teigė bendrovė, siūlanti „unikalią „gryną žaidimą“. akcijų istorija rinkoje, kuri patiria eksponentinį augimą dėl augančios turinio paklausos.

Atskyrimas padės įmonei sumažinti „konglomerato nuolaidą“ investuotojams, kurie linkę mokėti mažiau nei dalių suma už kelių padalinių organizacijos akcijas.

Bendrovė taip pat pranešė, kad gavo įpareigojantį 100 milijonų eurų pasiūlymą parduoti savo prekių ženklų licencijavimo operacijas pagal sandorį, kuris turėtų būti baigtas iki liepos mėn. Bendrovė pirkėjo tapatybės neatskleidė.

„Technicolor“ 2020 ir 2021 m., vadovaujantis „Moat“, buvo pertvarkyta ir sumažinta. Pirmaisiais metais buvo sutaupyta 171 mln. eurų, o 116 m. – dar 2021 mln. eurų. Dėl papildomų mažinimų 2022 m. bendras sutaupymas padidės iki daugiau nei 350 mln.

Paryžiuje įsikūrusios bendrovės pranešimai buvo pateikti kartu su „Technicolor“ ketvirčio pajamomis, kurių pajamos sumažėjo 1.7 proc. Bendrovė teigė, kad atitiko visų 2021 metų rekomendacijas, pakoreguota 268 milijonų eurų EBITDA ir neigiamas 2 milijonų eurų laisvų pinigų srautas prieš mokesčius ir finansinius koregavimus.

„Technicolor“ taip pat patvirtino ankstesnes 2022 m. rekomendacijas, sakydamas, kad tikimasi, kad pajamos iš tęstinės veiklos augs, o šių padalinių pakoreguota EBITDA sieks 375 mln. eurų, o laisvi pinigų srautai prieš finansus ir mokesčius – 230 mln.

„Creative Studios“ padalinio pajamos „stipriai“ pagerėjo, tačiau bendrovės „Connected Home“ padalinys, gaminantis plačiajuosčio ryšio įrangą ir „Android TV“ pagrindu veikiančius priedėlius, buvo paveiktas dėl tų pačių komponentų trūkumo ir tiekimo grandinės problemų, su kuriomis susiduria kiti techninės įrangos pramonė.

Bendrovė taip pat vis dar teikia paslaugas, susijusias su DVD gamyba ir platinimu, nors „Technicolor“ teigė, kad padalinys „dirba toliau reikšmingai plėsdamas ne diskų veiklą“. „Technicolor“ po „Creative Studios“ spinoffo sudarys iš „Connected Home“ ir „DVD Services“ padalinių.