Trys didelės dividendų pajamingumo „karaliai“.

Investuotojai, ieškantys saugių dividendų, turėtų apsvarstyti Dividendų karaliai, tik 45 akcijų grupė, kuri padidino savo dividendus bent 50 metų iš eilės. Trys iš Dividend Kings turi aukštą pajamingumą, viršijantį 4 %, ir saugius dividendus.

Geras vaistas investuotojams: AbbVie Inc.

„AbbVie Inc.“ (ABBV) yra „Abbott Laboratories“ atskirta farmacijos įmonė (ABT) 2013 m. Svarbiausias jos produktas yra „Humira“, kuri dabar susiduria su biologiškai panašia konkurencija Europoje, o tai padarė pastebimą įtaką įmonei. 2023 m. „Humira“ neteks patentinės apsaugos JAV. Nepaisant to, „AbbVie“ išlieka sveikatos priežiūros sektoriaus milžine, turėdama didelį ir įvairų produktų portfelį.

„AbbVie“ paskelbė savo antrojo ketvirčio pelno rezultatus liepos 29 d. 14.58 mlrd. USD pajamos per metus išaugo 4.4 proc., o pakoreguotas pelnas vienai akcijai – 3.37 USD, prognozes viršijo 0.06 USD. Bendrovė sumažino visų metų pajamų rekomendacijas iki 13.78 USD iki 13.98 USD, palyginti su ankstesniais lūkesčiais nuo 13.92 USD iki 14.12 USD už akciją.

„AbbVie“ pastangos apsaugoti „Humira“ nuo konkurencijos iki 2023 m. (JAV) ir didelės investicijos į naujos kartos vaistus į mokslinius tyrimus ir plėtrą turėtų leisti bendrovei išlaikyti pajamų augimą ateinančiais metais. Iki „Humira“ patento galiojimo pabaigos JAV dar liko pora metų, todėl „AbbVie“ suteikia pakankamai laiko pateikti rinkai naujus vaistus.

Nauji, patobulinti „AbbVie“ vaistai, skirti toms pačioms indikacijoms kaip ir „Humira“, turi gerą galimybę gauti didžiąją dalį dabartinių „Humira“ pajamų. „AbbVie“ vadovybė mano, kad visos įmonės pajamos 2025 m. bus didesnės nei 2020 m., nepaisant Humira patentų išimtinumo praradimo. 2020 m. pasibaigęs „Allergan“ įsigijimas taip pat paskatins būsimą pajamų augimą ir dar labiau diversifikuos įmonę.

Numatomas „AbbVie“ išmokėjimo koeficientas 2022 m. yra 41%, visų metų EPS rekomendacijų viduryje. Tai reiškia, kad dividendų išmokėjimas yra saugus. Šiuo metu akcijos paduoda 4.0 proc.

Šiaurės pašvaistė: „Canadian Utilities“.

Kanados komunalinės paslaugos (CDUAF) yra Kanadoje įsikūrusi komunalinių paslaugų įmonė. Jos rinkos riba yra maždaug 8 milijardai JAV dolerių, joje dirba apie 5,000 darbuotojų. ATCO priklauso 53% „Canadian Utilities“. „Canadian Utilities“ yra diversifikuota pasaulinė energetikos infrastruktūros korporacija, teikianti sprendimus elektros, vamzdynų ir skysčių bei mažmeninės energijos srityse. Bendrovė didžiuojasi tuo, kad Kanados dividendai didėjo ilgiausius metus iš eilės – 50 metų.

„Canadian Utilities“ liepos 28 d. paskelbė savo 2022 m. antrojo ketvirčio rezultatus už laikotarpį, pasibaigusį 30 m. birželio 2022 d. Ketvirčio pajamos siekė 726 mln. USD JAV valiuta, 18.1 % daugiau nei per metus, o EPS siekė 0.39 USD, palyginti su 0.03 m. 2022 USD nuostolis 2021 m. antrąjį ketvirtį. Didesnes pajamas daugiausia lėmė 19 m. klientams suteiktos tarifų lengvatos, atsižvelgiant į pasaulinę Covid-2021 pandemiją, o vėliau sprendimas maksimaliai padidinti 2022 m. atidėtųjų pajamų surinkimą 2018 m. EPS augimą daugiausia lėmė Australijos tarifų bazės infliacijos indeksavimas, 2019–2022 m. bendrojo tarifo paraiškos atitikties padavimo sprendimo poveikis ir gamtinių dujų skirstymo verslo veiklos sąnaudų laikas. Mūsų atnaujinti skaičiavimai rodo, kad 1.80 m. EPS yra 1.77 USD (anksčiau XNUMX USD).

Canadian Utilities gali lėtai, bet palaipsniui didinti savo pajamas. Bendrovė nuolat investuoja į naujus projektus ir gauna naudos iš padidintų bazinių palūkanų normų, kurios kasmet auga apie 3–4%. Praėjusiais metais vadovybė pateikė Albertos komunalinių paslaugų komisijai prašymą atidėti „Canadian Utilities“ elektros ir gamtinių dujų paskirstymo tarifų didinimą. Bendrovė tikisi gauti atidėtas pajamas 2022 m. pradžioje. Sujungę įmonės augimo projektus, nedidelį maržos pagerėjimo potencialą ir – savanoriškai siekus – atidėtos palūkanų bazės didėjimą, išlaikome numatomą 4 proc. augimo tempą.

Įmonės konkurencinis pranašumas slypi griovyje, kurį supa reguliuojami naudojimo būdai. Kadangi į šį sektorių nėra lengva patekti, reguliuojamos komunalinės paslaugos naudojasi oligopoline rinka, kurioje konkurencijos grėsmė yra nedidelė. Bendrovės atsparumas buvo įrodytas dešimtmetį po dešimtmečio. Nepaisant daugybės nuosmukių ir neapibrėžtos aplinkos per pastaruosius 50 metų, bendrovė atlaikė kiekvieną iš jų, didindama dividendus.

Dabartinė bendrovės metinė dividendų norma yra apie 1.37 USD pagal dabartinį Kanados dolerio kursą. Kai 2022 m. prognozuojamas dividendų išmokėjimo koeficientas yra 76%, dividendų išmokėjimas atrodo saugus, o šiuo metu gaunamas 4.4%.

Visada gera investicija: Universal Corp.

Universal Corporation (UVV) yra didžiausia pasaulyje tabako lapų eksportuotoja ir importuotoja. Bendrovė yra didmeninė tabako pirkėja ir perdirbėja, veikianti tarp ūkių ir cigarečių, pypkių tabako ir cigarų gamybos įmonių. Universal Corporation buvo įkurta 1886 m.

Universal yra dividendų karalius, nes taip pat padidino dividendų išmokėjimą 50 metų iš eilės. Taip yra dėl to, kad „Universal“ užima lyderio pozicijas tabako lapų perdirbimo srityje. Nepaisant nuolatinio mažėjančio rūkymo lygio, ji išlaikė ilgą pastovaus pelningumo rekordą. Kainų padidėjimas padėjo kompensuoti sumažėjusią cigarečių paklausą, todėl „Universal“ išliko labai pelninga. Pavyzdžiui, praėjusiais metais bendrovė pranešė apie 3.49 USD pakoreguotą pelną už akciją.

Išlaikant nuoseklų pelningumą kiekvienais metais, „Universal“ gali grąžinti perteklinį pelną akcininkams dividendų ir akcijų išpirkimo būdu. Šiuo metu akcijų pajamingumas siekia 6.3%, o akcijų supirkimas padėjo padidinti pelno vienai akcijai augimą, nes sumažėjo apyvartos akcijos.

Ateityje „Universal“ ketina ir toliau augti įvairindama savo verslo modelį. Reaguodama į mažėjantį rūkymo lygį, „Universal“ pradėjo perdirbti kitus produktus, tokius kaip vaisiai ir daržovės. Siekdama paspartinti diversifikavimo pastangas, ji atliko kelis įsigijimus šioje srityje.

Pavyzdžiui, „Universal“ įsigijo nepriklausomą specializuotą vaisių ir daržovių ingredientų perdirbėją „FruitSmart“. „FruitSmart“ tiekia sultis, koncentratus, mišinius, tyreles, pluoštus, sėklas ir sėklų miltelius bei kitus produktus maisto, gėrimų ir kvapiųjų medžiagų įmonėms visame pasaulyje. 2021 m. „Universal“ įsigijo privačią dehidratuotų daržovių, vaisių ir žolelių perdirbimo įmonę „Silva International“. „Silva“ perka daugiau nei 60 rūšių dehidratuotų daržovių, vaisių ir žolelių iš daugiau nei 20 pasaulio šalių.

Manome, kad šios tabako korporacijos metinis pelno vienai akcijai augimo tempas yra įmanomas, daugiausia dėl galimo išpirkimo.

Numatomas UVV dividendų išmokėjimo koeficientas einamaisiais fiskaliniais metais yra 79%. Tai suteikia pakankamai lėšų dabartiniam dividendų išmokėjimui. Šiuo metu akcijų pajamingumas siekia 5.9%.