Laikas įsigyti XOM akcijų tarp „Exxon Moves“?

"Exxon Mobil" (XOM) nugalėjo šansus. 2020 m. rugpjūtį po 92 metų akcijos buvo pašalintos iš „Dow Jones Industrial Average“, o 2022 m. naftos kainų grįžimas buvo katalizatorius, įrodantis savo vertę. Bet ar XOM akcijos susigrąžino energetikos pramonės sostą? O naftos atsargos jau pasiekė aukščiausią tašką? O gal „Exxon Mobil“ tik pradeda?

X

XOM akcijos penktadienį pasiekė visų laikų rekordą 119.63.

Atsargos yra a 5% pirkimo zona po išsiveržęs iš bazės sausio 26 dRusijai paskelbus, kad kitą mėnesį savo naftos gavybą sumažins 500,000 XNUMX barelių per dieną. Ši žinia padidino naftos kainas.

Žalios naftos kainos didina XOM atsargas

Naftos kainas taip pat padidino Kinijos infliacijos duomenys, rodantys, kad vartotojų kainos sausio mėnesį išaugo, o tai rodo, kad šalies ekonomika vėl atsidaro. Be to, pirmadienį didžiausia pasaulyje naftos eksportuotoja Saudo Arabija pirmą kartą per šešis mėnesius padidino savo žaliavos kainas Azijos rinkoms.

JAV žalios naftos kainos smarkiai išaugo 2022 m. kovo mėn., kai birželį įvyko antrasis kainų kilimas, o gruodį pasiekė žemiausią lygį. Analitikai skaičiuoja, kad 90 m. žalios naftos kaina vidutiniškai viršys 2023 USD už barelį. Iki šiol žaliavinės naftos kaina svyravo nuo 70 iki 80 USD.

Naftos milžino XOM akcijos pradėjo kilti 2022 m. pradžioje, pirmiausia reaguodamos į kylančias naftos kainas, o vėliau kaip į Rusijos ataką prieš Ukrainą. Tačiau 100 m. liepos mėn. naftos kainoms nukritus žemiau 2022 USD už barelį, „Exxon Mobil“ privedė mokestį nuo rugsėjo žemumų, kad parodytų investuotojams, kad išaugusi jos gavyba, augantis pelningumas ir planuojama naftos perdirbimo verslo plėtra nebuvo tik atsitiktinumas.

„Exxon“ teigė, kad planas iki 2027 m. turėtų padvigubinti pajamų ir pinigų srautų potencialą, palyginti su 2019 m. lygiu, dėl „didelės grąžos ir pigių tiekimo projektų“.

Bendrovė taip pat teigė, kad iki 2027 metų tikimasi, kad tiekėjų gamyba išaugs 500,000 4.2 naftos ekvivalentų barelių per dieną iki 50 milijono naftos ekvivalentų barelių per dieną. Daugiau nei XNUMX% viso sumos bus gaunama iš JAV Permės baseino Teksase ir Naujojoje Meksikoje, Gajanoje, Brazilijoje ir suskystintų gamtinių dujų projektų, į kuriuos bendrovė investuoja.

30 m. „Exxon“ sumokėjo 2022 mlrd. USD dividendų ir išpirko. Sausio pabaigoje bendrovė pranešė, kad iki 35 m. atpirks iki 2024 mlrd. USD XOM akcijų.

Ar „Exxon“ vadovaus atsinaujinančiam energetikos sektoriui?

„Mes į savo sėkmę žiūrime kaip į lygtį „ir“, kurioje galime gaminti visuomenei reikalingą energiją ir produktus ir būti lyderiais mažinant šiltnamio efektą sukeliančių dujų išmetimą iš savo veiklos ir kitų įmonių“, – Darrenas Woodsas, generalinis direktorius. , sakoma gruodžio mėnesio pranešime spaudai.

Energija sudarė tik 2.5 % S&P 500 2020 m. rugpjūčio mėn, kai Exxon buvo pašalintas iš Dow. Dabar energija sudaro beveik 5 % S&P 500.

Tačiau „Exxon“ strategija susiduria su kliūtimis.

Prezidentas Joe Bidenas ir kiti demokratai ir toliau smerkia didžiąsias naftos įmones už tai, kad jos uždirba savo pelną. Lapkričio mėn. JAV Atstovų Rūmų priežiūros komiteto ataskaitoje teigiama, kad „Big Oil“ neketina atsisakyti atmosferą šildančio kuro, kad gautų daugiau saulės, vėjo, vandenilio ir kitų alternatyvų, tačiau bando „žaliuoti“. Greenwashing yra tada, kai įmonė apgauna žmones reklamuodama, kad jie yra labiau sąmoningi aplinkai, nei yra iš tikrųjų.

Bidenas užpuolė naftos gigantus praėjusią savaitę kalbėdamas apie Sąjungos padėtį, sakydamas, kad jų 2022 m. pelno skaičiai buvo „pasipiktinantys“ ir kritikavo jų akcijų supirkimą. Jis sakė, kad jie padarė per mažai, per vėlai, kad sumažintų aukštas energijos kainas, nes 100 m. vasarą naftos kaina pasiekė daugiau nei 2022 USD už barelį.

ir "Chevron" (CVX) ir toliau kovoja su Exxon Mobil dėl lyderystės energetikos pramonėje, kaip ir užsienio naftos milžinai, tokie kaip apvalkalas (SHEL) ir BP (BP).

Exxon Stock: Fundamentalioji analizė

Bendrovė sausio 31 d geresnis nei tikėtasi ketvirtasis ketvirtis pelno, tenkančio vienai akcijai, tačiau nepateikė pardavimų prognozių. Už akciją jis uždirbo 3.40 USD.

Naftos milžinas yra viena pelningiausių Amerikos kompanijų.

„Exxon“ pranešė apie rekordinį 55.7 mlrd.

Permo baseine buvo pagaminta rekordinė daugiau nei 560,000 30 naftos ekvivalentų barelių per dieną. „Exxon Mobil“ praėjusiais metais, palyginti su per metus, padidino Gajanos ir Permės gamybą daugiau nei XNUMX%.

Kapitalo ir tyrimų išlaidos 22.7 m. padidėjo iki 2022 mlrd. USD nuo 16.6 mlrd. USD 2021 m.

XOM atsargos turi 89 Sudėtinis įvertinimas, jos EPS reitingas yra vidutiniškas 77 ir iš dalies atspindi 2020 m. nuostolį. Bendrovė investuotojams moka 3.1% metinį dividendų pajamingumą.

XOM atsargų techninė analizė

„Exxon Mobil“ uždirba įspūdingus 93 balus Santykinis stiprumo įvertinimas, o tai reiškia, kad per pastaruosius 93 mėnesių ji viršijo 12 % IBD duomenų bazėje esančių akcijų.

Jis yra a pirkimo zonoje plokščias pagrindas iš 114.76 pirkimo taškasPagal MarketSmithas modelio atpažinimas. Akcijos vėl viršija 21 dienos eksponentinis slenkamasis vidurkis, kur rado palaikymą.

„Exxon“ išlaidos: reinvestavimas į verslą?

Bendrovė sukūrė didžiulį pinigų srautą ir tuos pinigus reinvestavo į savo naftos perdirbimo verslą ir skalūnų telkinius.

Praėjusią vasarą Bidenas kaltino naftos bendroves dėl didėjančių dujų kainų ir skyrė 500 milijonų dolerių švarios energijos projektams visose JAV kalnakasybos žemėse. Prezidentas taip pat kritikavo „Exxon“ už tai, kad jis nedidina kapitalo išlaidų ir apkaltino ją išlaikant žemą naftos tiekimą ir aukštas benzino kainas. . Bidenas taip pat atvėrė JAV strategines naftos atsargas, padidindamas tiekimą rinkai, siekdamas sumažinti benzino kainas.

Remiantis AAA duomenimis, vidutinė dujų kaina JAV pirmadienį buvo 3.42 USD, o 5 m. vasarą ji pakilo virš 2022 USD už galoną.

„Mes užtikrinsime, kad visi žinotų „Exxon“ pelną“, – birželį lankydamasis Los Andžele žurnalistams sakė Bidenas. „Exxon šiais metais uždirbo daugiau pinigų nei Dievas.

„Exxon“ atsakymas: „Exxon Mobil daugiau nei bet kuri kita bendrovė investuoja į JAV naftos ir dujų tiekimo plėtrą. Tai apima daugiau nei 50 mlrd.

Kol kas jokie pagrindiniai analitikai nesumažino ar padidino Exxon akcijų reitingą per pastaruosius porą mėnesių, nors Cowen, Goldman Sachs, Wells Fargo, BofA Securities ir Truist Securities neseniai padidino tikslinę akcijų kainą.

„Exxon“ ateitis

Be to, „Exxon“ liepą prie Gajanos krantų atrado dar du naftos telkinius, todėl iš viso šioje vietoje ir aplink ją buvo rasta septyni naftos gręžiniai. „Gajanos investicijų strategija ir toliau duoda teigiamų rezultatų“, – sakė Exxon.

Vasario 9 d. paskelbtame pranešime naftos bendrovė teigė, kad yra pasirengusi pradėti reorganizaciją, kuri padalija „Exxon Mobil“ į tris įmones, kad sumažintų išlaidas. Naujos įmonės yra „Global Business Solutions“, „Exxon Mobil Supply Chain“ ir „Global Trading“.

Pagal naują struktūrą verslo sprendimų grupę sudarys mažesni verslo padaliniai, apimantys finansines paslaugas, pirkimus ir klientų aptarnavimą. Tiekimo grandinės grupė apims logistiką ir medžiagų valdymą. Abu padaliniai įsigalios nuo gegužės 1 d. Pasaulio prekybos verslas apims krovinių ir žaliavų prekybą ir įsigalios iki metų pabaigos.

Plane siūloma iki 9 m. pabaigos sutaupyti 2023 mlrd. USD metinių išlaidų, palyginti su 2019 m.

Šiais metais persikėlus į naują būstinės vietą

Bendrovė taip pat planuoja iki 2023 m. vidurio perkelti savo būstinę iš Irvingo, Teksase, į Hiustoną.

Naftos paklausa ilgainiui mažėja, nes įsigali alternatyvūs energijos šaltiniai. Nepriklausomos JAV skalūnų naftos bendrovės mažina savo išlaidas, kad išlaikytų teigiamą balansą. Tai palieka duris didžiosioms naftos bendrovėms užimti rinkos dalį.

„Exxon“ tapo didesniu skalūnų žaidėju, padidindamas savo akcijų paketą Permės baseine ir padidindamas XOM atsargas.

Konkurentai taip pat imasi plėsti skalūnų valdas. 2020 m. liepą „Chevron“ paskelbė, kad perka Hiustone įsikūrusią nepriklausomą naftos ir dujų gamintoją „Noble Energy“, sudarydama 5 mlrd. USD vertės sandorį. Noble turi 92,000 XNUMX akrų naftos turtingo Permės Delavero baseine.

Ir 2020 m. spalio mėn. "ConocoPhillips" (COP) sutiko pirkti Concho Resources, sudarydamas 9.7 mlrd. USD vertės sandorį. Taip buvo sukurta didžiausia nepriklausoma JAV naftos gamintoja.

Didelės naftos griebiasi klimato kaitos

„Exxon“ įsipareigojo iki 2050 m. visiškai išmesti anglies dvideginio emisijas. Tačiau įsipareigojimas neapėmė vartotojų, naudojančių naftą ir kitą iškastinį kurą, išmetamų teršalų.

2021 m. „Chevron“ paskelbė, kad iki 2050 m. iš savo operacijų išmetamųjų teršalų kiekis bus lygus nuliui. Tačiau ji nustojo įsipareigoti pasiekti nulį visose operacijose.

Gruodžio mėnesį „Exxon“ atidarė vieną didžiausių perdirbimo įrenginių Šiaurės Amerikoje, galintį perdirbti daugiau nei 80 milijonų svarų plastiko atliekų per metus.

Ar „Exxon“ XOM akcijos yra perkamos?

Kaip ir kitų naftos atsargų atveju, „Exxon“ kils ir kris dėl žalios naftos kainų. Taigi net tada, kai „Exxon“ atrodo gerai pagal pagrindinius ir techninius duomenis, žalios naftos kainos gali staiga nukristi, o XOM akcijos taip pat sumažės.

Investiciniai fondai papildė naftos atsargas – gruodį turėjo 3,240 3,065 akcijų, o rugsėjį – XNUMX XNUMX. The GALI LIEKNĖTI investavimo strategija siekia stiprinti institucinę atsakomybę siekiant įsitikinimo.

Investuotojai gali pasirinkti pirkti energijos biržoje prekiaujamą fondą, kad galėtų atlikti sektoriaus pokyčius, išvengiant specifinės akcijų rizikos. Energijos pasirinkto sektoriaus SPDR fondas (XLE) ir iShares US Energy ETF (IYE) yra du su energija susiję ETF. Tačiau šie ETF vis dar susiduria su žalios naftos kainų svyravimais.

„Exxon“ ir „Chevron“ yra pagrindiniai XLE svoriai.

Apatinė eilutė: XOM akcijos yra pirkimo zonoje ir yra netoli 52 savaičių aukščiausio lygio. „Exxon“ nuolat aplenkė neramią rinką. Tačiau norint užtikrinti, kad ji išlaikytų lyderio pozicijas, reikės reinvestuoti į naftą, anglies dioksido surinkimą ir alternatyvias energijos rūšis.

Investuotojai gali peržiūrėti IBD akcijų sąrašus ir kitą IBD turinį, kad surastų dešimtis geriausių akcijų.

TAU TAIP PAT GALI PATIKTI:

Gaukite nemokamus IBD informacinius biuletenius: rinkos paruošimas Technikos ataskaita Kaip investuoti

Kas yra SLIM? Jei norite rasti laimėjusių atsargų, geriau tai žinokite

IBD Live: sužinokite ir analizuokite augimo atsargas su privalumais

„MarketSmith“ įrankiai gali padėti individualiam investuotojui

Ieškote kitų didelių akcijų rinkos nugalėtojų? Pradėkite nuo šių 3 žingsnių