Kritinis realaus pasaulio turto vaidmuo „DeFi“ ateityje

„Cripto“ gimė iš noro sukurti geresnę, teisingesnę finansų sistemą, sukurtą kartu su visa apimančia ir visiems prieinama infrastruktūra, nesvarbu, kas jie yra ir kur gyvena.

Nuo Bitcoin įvedimo 2009 m., kriptovaliutų pramonė subrendo toli už pradinę mainų priemonės koncepciją ir sukūrė daugybę naujų naudojimo atvejų. Decentralizuotas finansavimas, kaip šie nauji naudojimo atvejai bendrai tapo žinomi, reiškia daugybę finansinių paslaugų, kuriomis gali naudotis bet kas, nedalyvaujant centralizuotai institucijai ar tarpininkui, pavyzdžiui, bankui, brokeriui ar paskolų rykliui.

DeFi, kaip žinoma, teikia bankininkystę tiems, kurie neturi banko, arba bankininkystę be banko. Jos taikymo sritis yra daug platesnė nei pinigų taupymas ir mokėjimų siuntimas. Šiomis dienomis DeFi reiškia kriptovaliutų keityklų, automatizuotų mokėjimų, kapitalo pervedimų, neatidėliotinų ir ateities sandorių prekybos, skolinimo, skolinimosi, didelio pelno statymo, likvidumo atidėjimų ir daug daugiau pasaulių.

Tačiau tikrai nepaprastas „DeFi“ bruožas yra ne jo funkcionalumas, kuris šiais laikais prilygsta tradicinių finansų funkcionalumui, o kai kurie sako, kad net pranoko. Svarbiausia jo savybė yra ta, kad ją gali pasiekti bet kas, nereikalaujant banko sąskaitos ar tapatybės nustatymo. Taip pat įspūdingas, kad DeFi sukurtas taip, kad joks subjektas negali turėti daugiau galios finansų tinkle nei bet kas kitas. DeFi yra decentralizuotas pagal dizainą, o valdymo klausimus diktuoja tinklo vartotojai, o ne tik keli asmenys.

DeFi dilema

Nepaisant visų savo laimėjimų ir pažadų, „DeFi“ dar turi nuveikti ilgą kelią. Anot „DeFi Pulse“, rašymo metu bendra vertė užrakinta visuose DeFi protokoluose jo takeliai siekė vos 41.56 mlrd. Tai daug mažiau nei kai kuriose įmonėse. Turtingiausios pasaulio bendrovės „Apple“ rinkos kapitalizacija yra 2.37 trilijono USD.

DeFi taip pat buvo apkaltintas tuo, kad tai ne kas kita, kaip žaidimų aikštelė vadinamiesiems banginiams, kurie sudaro kriptovaliutų turtus, ir gausių aferų, kurios paprasčiausiai priima žmonių lėšas, dingsta saulėlydyje ir pasiima savo vartotojo žetonus.

Viena iš „DeFi“ pramonės problemų yra ta, kad atrodo, kad ji prarado savo pirminę viziją, kad jos paslaugos būtų teikiamos žmonėms, kuriems jų labiausiai reikia. Apie „DeFi“ potencialą bankuoti tuos, kurie neturi banko, buvo rašyta daugybę kartų. Viena didžiausių problemų, kurias ji gali išspręsti, yra prieiga prie kapitalo. Tradicinėje finansų sistemoje tik didžiausios įmonės gali laiku gauti tiesioginę prieigą prie likvidaus kapitalo rinkų, o didžioji dauguma smulkaus ir vidutinio verslo lieka savieigai.

Daugelis „DeFi“ vartotojų yra per daug susikoncentravę į praturtėjimą. Tai reiškia, kad jiems nerūpi programų ir platformų kūrimas ir kūrybiškų būdų, kaip padidinti erdvės likvidumą, kūrimas.

Kažkada žodžiai „masinis įvaikinimas“ skambėjo visų lūpose, bet šiandien tai atrodo vos šnabždesys. Nors „DeFi“ neabejotinai vyksta daug įdomių dalykų, erdvėje taip pat reikia daugiau dėmesio skirti tam, kaip ji gali suteikti naudą visiems.

DeFi likimas

Būtent dėl ​​šios priežasties pažadas įtraukti realaus pasaulio turtą (RWA) į DeFi yra toks jaudinantis. Kalbėdami apie RWA, mes kalbame apie viską, kas egzistuoja realiame pasaulyje, kuri gali būti „tokenizuota“ arba „blockchain“ pavaizduota kaip NFT arba kriptovaliuta ir naudojama „DeFi“ likvidumui užtikrinti.

Jei galėtume įtraukti RWA į DeFi, tai sukeltų naujo kapitalo ir likvidumo potvynį erdvėje, kuri, daugelio manymu, tikrai pakeistų. Tai beveik neribota ir beveik neišnaudota rinka, kuri puikiai tinka DeFi. Egzistuoja technologija, skirta turtui, pvz., nekilnojamajam turtui (tiek žemei, tiek pastatams), ir nefiziniams dalykams, pvz., sąskaitos faktūros ir išankstiniams mokėjimams, paženklinti ir perkelti į blokų grandinę kaip nepakeičiamus žetonus. Jei šis turtas būtų išnaudotas, jis į erdvę galėtų atnešti trilijonų dolerių vertės naujo likvidumo. Tai galiausiai sustiprintų DeFi, kaip perspektyvios alternatyvos tradiciniams finansams, poziciją.

Būtų ir didelė ekonominė nauda. Didžiausias naudos iš tokio kapitalo antplūdžio į DeFi sektorių galėtų gauti mažos ir didelės įmonės, kurios anksčiau visada stengdavosi gauti finansavimą. Viename neseniai JAV banko atliktame tyrime nustatyta, kad 82 % žlugusių mažų įmonių tai padarė dėl pinigų srautų trūkumo. Tačiau didžioji dauguma šių įmonių tikriausiai turi turto. Problema ta, kad tradiciniai bankai nenori liesti šio turto. Čia „DeFi“ gali turėti įtakos. Sunkumų patiriančios įmonės galėtų naudoti šį turtą kaip užstatą, o paprasti vartotojai įsitrauktų, kad suteiktų kapitalą, reikalingą verslui tęsti.

RWA leis DeFi tapti perspektyviu alternatyviu kapitalo šaltiniu tūkstančiams įmonių, kurios susiduria su finansine prieiga. Tuo pačiu metu materialaus turto įvedimas paskatintų investuotojus, kurie yra labiau linkę rizikuoti, apsvarstyti galimybę investuoti į DeFi. Vienas iš RWA privalumų yra tas, kad jie užtikrina stabilią grąžą, nesusijusią su laukiniais pakilimais ir nuosmukiais kitur kriptovaliutų ekonomikoje. RWA suteiks daugiau prieinamumo, stabilumo ir lygybės, atverdamos kelią platesniam pritaikymui.

Padaryti tai realybe

Didelis vaidmuo tenka naujoms įmonėms, tokioms kaip centrifuga kurie kuria infrastruktūrą, reikalingą RWA įnešti į DeFi erdvę.

Naudodamos decentralizuotą „Centrifuge“ programą „Tinlake“, įmonės gali paversti materialią vertę turintį turtą, pvz., paskolas automobiliui, prekybos sąskaitas faktūras, muzikos transliacijos honorarus arba IOU, į skaitmeninius vertybinius popierius. Tada „Centrifuge“ prieš tuos vertybinius popierius išduos palūkanas duodantį ERC20 žetoną, kuris gali būti naudojamas visuose DeFi protokoluose kriptovaliutų skolinimuisi. Tuo pačiu metu „Centrifuge“ suteikia stabilų pelną investuotojams, kurie nori skolinti savo kapitalą.

Iki šiol „Centrifuge“ pasiūla buvo gana ribota, nes ji galėjo pasinaudoti tik savo ekosistemoje esančiu likvidumu. Štai kodėl neseniai pristatytas a naujas sprendimas „Centrifuge Connectors“ pakeis žaidimą ir padės įveikti atotrūkį tarp RWA ir platesnio DeFi pasaulio. „Connectors“ buvo paleistas bendradarbiaujant su „Ava Labs“ – „Avalanche“ blokų grandinės, optimistinio sąveikumo protokolo „Nomad“ ir išmaniųjų sutarčių platformos „Moonbeam“ kūrėja.

Centrifugos jungtys leidžia skolininkams pasiekti kapitalą iš kelių skirtingų DeFi protokolų ir blokų grandinių, be jokios trečiosios šalies integracijos tam turtui sujungti. Tokiu būdu investuotojai gali suteikti skolininkams likvidumo, prieš tai nesujungdami šio turto į „Centrifuge blockchain“.

Anksčiau vartotojai privalėjo perkelti savo likvidumą į centrifugą, visų pirma, sukeldami daug rūpesčių procesui. Todėl „Centrifuge Connectors“ pašalina vieną didžiausių kliūčių investuotojams, todėl visiems bus daug lengviau dalyvauti, tuo pačiu sumažinant kapitalo įsigijimo išlaidas ir sunkumus. Savo ruožtu investuotojai pagaliau galės gauti stabilų pajamingumą, kuriame nepastovūs tradiciniai kriptovaliutų turtai.

„Centrifuge“ dėka daugybė įmonių, kurios buvo uždarytos nuo tradicinių finansų pasaulio, dabar turi prieinamą būdą ieškoti kapitalo, kai jo reikia, naudojant turtą, pvz., sąskaitas faktūras, nekilnojamąjį turtą ir mokėjimų avansus. Be to, bendras turtas yra vertas trilijonų dolerių. Kitaip tariant, tai yra beveik neribota neišnaudota rinka, kurią DeFi tik pradeda tyrinėti.

Jei pastangos sujungti RWA į DeFi bus sėkmingos, tai bus svarbiausias pasiekimas iki šiol dedant pastangas pritraukti DeFi į mases. Vien RWA teikiamos vertės bus daugiau nei pakankamai, kad pradėtų atskleisti DeFi potencialą ne tik tiems, kurie tikisi jį praturtinti šiandien, bet ir ateities kartoms, kurios sieks to paties.