Pavargote prarasti pinigus? Štai 2 priežastys, kodėl mažmeniniai investuotojai visada pralaimi

Greitai perbraukę „Twitter“, bet kurį socialinių tinklų investavimo klubą ar investavimo tematikos „Reddit“ galėsite greitai rasti saujelę prekiautojų, kurie per mėnesį, semestrą ar net metus pasiekė puikių rezultatų. Tikėkite ar ne, dauguma sėkmingų prekiautojų pasirenka periodus arba naudoja skirtingas sąskaitas vienu metu, kad užtikrintų, jog visada bus galima parodyti laimėjusią poziciją.

Kita vertus, milijonai prekiautojų susprogdina savo portfelius ir pasirodo tuščiomis rankomis, ypač naudojant svertą. Paimkime, pavyzdžiui, Jungtinės Karalystės finansinio elgesio instituciją (FCA), kuri reikalauja, kad brokeriai atskleistų savo sąskaitų regione, kuriame nepelningai prekiaujama išvestinėmis finansinėmis priemonėmis, procentą. duomenimis, mažmeninių investuotojų 69–84 proc prarasti pinigus. 

Panašiai, JAV vertybinių popierių ir biržos komisijos atliktas tyrimas parodė, kad 70 % prekiautojų užsienio valiuta kiekvieną ketvirtį praranda pinigus, o eToro, tarptautinis brokeris, turintis 27 mln. pranešė kad beveik 80% mažmeninių investuotojų prarado pinigus per 12 mėnesių.

Tas pats modelis išryškėja visose rinkose skirtinguose žemynuose ir dešimtmečiais: mažmeninės prekybos atstovai retai vykdo pelningą veiklą. Vis dėlto pradedantieji ir patyrę investuotojai mano, kad gali įveikti šį šališkumą dėl išradingumo ar masinės rinkodaros kampanijų, kurias sukelia influenceriai, mainai ir algoritminės prekybos sistemos.

Žemiau pateikiami 4 kaltininkai dėl neišvengiamos mažmeninės prekybos įmonių nesėkmės. Nėra lengvo sprendimo, išskyrus ilgalaikį mentalitetą ir dolerių sąnaudų vidurkiu pagrįsta strategija perkant fiksuotą sumą kas savaitę ar mėnesį.

„Exchange“ serveriai prastovos ir yra prekybos atšaukimų

2021 m. birželio mėn. JAV finansų pramonės reguliavimo institucija skyrė Robinhood 70 mln, kuriame teigiama, kad nuo 2016 m. rugsėjo mėn. buvo pateikta „plačiai paplitusi ir didelė žala“ ir „klaidinanti informacija milijonams jos klientų“. Konkrečiai, reguliuotojas nurodė platformos veiklos sutrikimus 2018–2018 m., turinčius įtakos klientų gebėjimui vykdyti pirkimo ir pardavimo pavedimus esant dideliam rinkos nepastovumui. laikotarpiais.

8 m. kovo 2022 d. Londono metalų birža (LME), didžiausia žaliavų prekybos vieta Europoje, atšaukė visus nikelio ateities sandorius ir atidėjo visų fiziškai apmokėtų sutarčių pristatymą. Priežastis cituota „Bloomberg“ buvo „nepelningos trumposios pozicijos dėl didžiulio susitraukimo, kuris įtraukė didžiausią nikelio gamintoją ir pagrindinį Kinijos banką“.

Atkreipkite dėmesį, kad toks sprendimas yra daug blogesnis brokeriui, kuris nusprendžia sąmoningai sustabdyti savo platformą. Tokiais atvejais bent jau klientas gali pasirinkti kitą tarpininką. Atšaukimas arba prekybos atšaukimas yra daug problemiškesnis, nes vartotojai jau tikėjosi pelno, o gal net buvo apsidraudę, o tai reiškia, kad prekyba buvo platesnės strategijos dalis.

Aukšto dažnio prekyba ir neribotas finansavimas

Profesionalūs prekiautojai naudoja kolokacijos serverius, pastatydami serverį kuo arčiau biržos duomenų centro, nes tai žymiai sumažina perdavimo delsą. Šios biržos siūlo aukščiausios kokybės paslaugas aukščiausios klasės klientams, įskaitant privataus būsto serverius vietoje.

Kolokacijos serveriai ne tik reikalauja didelės apimties išlaidoms padengti, bet ir suteikia aukšto dažnio prekiautojams naudą vykdant tokias strategijas kaip ping, kuri naudoja daugybę mažesnių užsakymų, kad apimtų banginius, bandančius patekti į rinką arba iš jos išeiti.

Šie arbitražo prekiautojai, be didelio finansavimo, paprastai turi papildomo finansavimo iš biržų. Šie pranašumai iš esmės reiškia, kad jie gali sudaryti sandorius be užstato, panašiai kaip turėdami kreditus, suteikdami jiems didžiulį pranašumą prieš mažmeninius investuotojus.

Įkalčiai? „Three Arrows Capital“ (3AC) nemokumas yra neigiamas paveikė Deribito keitimą, kuri buvo priversta padengti nuostolius patys. Be to, žinomas Bitcoin Cash (BCH) veikėjas Rogeris Veras yra iškeltas į teismą biržos CoinFLEX dėl 84 mln.

Mažmenininkai turi suprasti, kad mėgėjams vietos nėra, ir suprasti sudėtingus santykius tarp biržų, rizikos kapitalistų, rinkos formuotojų ir banginių. Nepriklausomai nuo to, ar partnerystė yra popieriuje, abipusė nauda užtikrina, kad šie žaidėjai turės pirmenybę išankstinio pradinio finansavimo ratams, sąrašams ir patekimui į rinką.

Vienintelis būdas investuotojams atsisakyti prarasti pinigus yra atsisakyti prekybos ir vengti svertinės prekybos kaip maro. Iš tikrųjų investuotojai, turintys šešis mėnesius ar ilgesnį laikotarpį, turi galimybę būti pelningi kiekvienoje savo pozicijoje.

Čia išsakytos tik nuomonės ir nuomonės autorius ir nebūtinai atspindi „Cointelegraph“ požiūrį. Kiekvienas investavimo ir prekybos žingsnis susijęs su rizika. Priimdami sprendimą, turėtumėte atlikti savo tyrimus.