Nuomonė: Tikriausiai esame naujos bulių rinkos pradžioje. Nervingas? Pradėkite nuo šių 5 „griovio“ akcijų

Žaisti fotelio psichologą, tai gali būti sunku, atsižvelgiant į traumą, kurią patyrėte šioje akcijų rinkoje
SPX
-1.15%.
Norėdami „apgauti“ savo mintis, kad dalyvautų kartu, apsvarstykite galimybę sutelkti dėmesį į „saugius“ vardus. Šie pavadinimai nebus vadinami spekuliaciniais pavadinimais. Tačiau mažesnė tikimybė, kad jos smarkiai sumažės dėl nepastovumo ir galimo pakartotinio birželio mėn. Tai reikš, kad mažiau tikėtina, kad būsite išjudintas. Tada planuokite pirkinius trimis-penkiais žingsniais, kad būtų pasiektas vidutinis.

Didelis klausimas: kaip apibrėžti „saugus“? Savo nuomonę išsakė geresni vadovai ši mano kolona.

Vienas iš senų mano metodų – pirmenybę teikti plačioms penkių žvaigždučių akcijoms Morningstar Direct.

Platus griovys rodo saugumą, nes grioviai rodo, kad įmonė turi konkurencinių pranašumų, pvz., pranašesnius prekės ženklus ir technologijas, komercines paslaptis ir dėl dydžio kylančią derybinę galią. Įmonės su grioviais praranda mažiau verslo, kai įvyksta nuosmukis. Jie užima rinkos dalį.

Penkių žvaigždučių įvertinimas reiškia saugumą, nes jo prekyba yra daug mažesnė už konservatyvų Morningstar diskontuotų pinigų srautų vertinimą. Nuolaida mums rodo, kad buvo padaryta didelė žala. Kiti investuotojai tai pastebi, o tai rodo tam tikrą kainų palaikymą jiems perkant.

„Morningstar Direct“ leidžia man pasidalinti visu savo plataus griovelio penkių žvaigždučių akcijų sąrašu. Tada išskirsiu penkis mėgstamiausius, kurie siūlo cikliškumą ir galimą rinkos beta versiją, kad padidėtų rinkos atsigavimas.

Bendrovė	Akcija	Sektorius	Naujausia kaina	Moat įvertinimas	Akcijų reitingas
Anheuser-Busch InBev	BUD	Vartotojų gynyba	$54.41	Platus	5
„ASML Holding NV“	ASML	Technologija	$542.27	Platus	5
„Comcast Corp“	CMCSA	Ryšių paslaugos	$42.27	Platus	5
„Compass Minerals International Inc.	CMP	Pagrindinės medžiagos	$34.53	Platus	5
„Equifax Inc.“	EFX	Pramonininkai	$200.56	Platus	5
„Etsy Inc.“	Etsy	Vartotojų ciklas	$96.87	Platus	5
„Guidewire Software Inc.	GWRE	Technologija	$77.20	Platus	5
Imperial Brands PLC	IMBBY	Vartotojų gynyba	$22.50	Platus	5
Intel Corp	INTC	Technologija	$40.61	Platus	5
JD.com Inc.	JD	Vartotojų ciklas	$64.01	Platus	5
„MercadoLibre Inc.“	MELI	Vartotojų ciklas	$789.20	Platus	5
MetaPlatforms Inc.	META	Ryšių paslaugos	$183.17	Platus	5
„Roche Holding AG“	RHHBY	Sveikatos apsauga	$41.96	Platus	5
„Salesforce Inc.	CRM	Technologija	$185.35	Platus	5
„ServiceNow Inc.“	DABAR	Technologija	$460.29	Platus	5
Taivanio puslaidininkių gamybos Co Ltd	TSM	Technologija	$87.79	Platus	5
„Tencent Holdings Ltd“	TCEHY	Ryšių paslaugos	$43.16	Platus	5
„Teradyne Inc.	BIK	Technologija	$102.77	Platus	5
„Walt Disney Co.	DIS	Ryšių paslaugos	$104.18	Platus	5
Tyler Technologies Inc.	TYL	Technologija	$370.97	Platus	5
„Yum China Holdings Inc.	YUMC	Vartotojų ciklas	$47.27	Platus	5
Zimmer Biomet Holdings Inc.	ZBH	Sveikatos apsauga	$108.45	Platus	5
Šaltinis: „Morningstar Direct“

Galite pasirinkti, ko norite iš Morningstar sąrašo, bet aš pasirinkčiau tradicinius gynybinius pavadinimus, tokius kaip Anheuser-Busch InBev
BUD,
-0.55%,
Apklausa
CMCSA,
+ 0.59%,
ir imperatoriškieji prekės ženklai
IMBBY,
-0.71%

IMB,
-0.51%.
Mažiau tikėtina, kad jie jus padidins, kai grįš „rizikos“ mentalitetas, nes nerimas dėl infliacijos ir nuosmukio palengvėja ir rinkoms atsigauna.

3 technologijų pavadinimai

Norėčiau turėti daug kokybiškų technologijų, skirtų kitam bulių rinkos etapui. Technika buvo labai sumažinta, nes ji yra cikliška. Be to, technologijos turėtų gauti didesnę nei vidutinę grąžą, nes nerimauja dėl ekonomikos sulėtėjimo palengvėjimo ciklo viduryje.

Meta platformos

Buvau didelis Metos gerbėjas
META,
-4.50%
kai jis buvo išparduotas po pirminio viešo siūlymo ir iki žemiausios 20 USD vertės. Per anksti pardaviau, bet šių metų pradžioje nusipirkau silpnybėje. Žinoma, daugiau tos pačios naudos negausime. Tačiau Meta atrodo per daug nukainuota.

Griovys: „Meta“ yra didžiausias socialinis tinklas pasaulyje, kurio programose, įskaitant „Instagram“, „Messenger“ ir „WhatsApp“, kas mėnesį yra daugiau nei 3.6 milijardo aktyvių vartotojų. Taip sukuriamas tinklo efektas, geras griovio jėgos šaltinis. Kuo daugiau žmonių prisijungia prie tinklo, tuo jis vertingesnis visiems.

„Facebook“ taip pat turi patentuotų vartotojų duomenų, todėl ji yra puiki platforma reklamuotojams. Taigi, reklamuotojams ir toliau migruojant į internetą, bus pasiektas didžiulis pelnas. Tai didžiulė tendencija, kuri padės jums kaip „Meta“ akcininkui.

Investuotojai nerimauja dėl perėjimo į metaverse. Tačiau jie panašiai baiminosi, ar Markas Zuckerbergas galės valdyti perėjimą prie išmaniųjų telefonų 2000-ųjų pabaigoje. Tai pavyko gerai.

Salesforce.com

Ši įmonė siūlo programinę įrangą, kuri padeda pardavimo komandoms automatizuoti pardavimo pastangų, potencialių klientų ir paskyros duomenų valdymą. Pardavimų galia
CRM,
-3.85%
tokie produktai kaip „Sales Cloud“, „Service Cloud“ ir „Marketing Cloud“ yra tikrai populiarūs. Klientų išlaikymas yra 92%. Bendrovė užima 33% rinkos.

Salesforce.com turi griovių dėl tinklo efekto ir perjungimo išlaidų – laiko, išlaidų ir rizikos pereinant prie naujų programų. „Morningstar“ teigia, kad per ateinančius penkerius metus pardavimų augimas sulėtės iki maždaug 17% per metus, palyginti su pastaruoju metu 20% augimo vidurkiu. Tačiau tai kompensuos didėjančios maržos, teigia Morningstar Direct analitikas Danas Romanoffas.

ServiceNow

ServiceNow
Dabar,
-3.90%
siūlo programinę įrangą, kuri padeda įmonėms valdyti savo informacinių technologijų infrastruktūrą, vidinius pagalbos centrus, klientų aptarnavimą, personalo ir finansų skyrius.

„ServiceNow“ naudoja klasikinę „nuleisk ir plėsk“ strategiją. Jis pradeda klientus nuo vieno ar dviejų produktų, o tada parduoda daugiau paslaugų. „ServiceNow“ dažnai pirmiausia patenka į IT skyrius. Tai protinga, nes IT komandos virsta vidaus rinkodaros specialistais, įtikindamos kitus padalinius pirkti ServiceNow programinę įrangą.

„ServiceNow“ kyla dėl didelių klientų keitimo išlaidų; tai kainuotų per brangiai laiko ir produktyvumo atžvilgiu, jei derėtų su konkurentų produktais. Klientų išlaikymas yra apie 98%. „Morningstar“ prognozuoja 23% metinį pardavimų augimą per ateinančius penkerius metus ir gerėjančias maržas, nes bendrovė pardavimus didina greičiau nei sąnaudos.

COVID vartotojų vardai su nuolaida

Man patinka, kai pavadinimai labai nukainoti, nes nerimauju dėl silpnų vartotojų nuotaikų ir COVID BA.5 varianto. Nepaisant itin stiprios darbo rinkos, vartotojus drebina kainų kilimas. Infliacijos siautėjimui mažėjant, vartotojai vėl pasitikės savimi, nes turi darbą ir jiems buvo padidintas atlyginimas.

Kalbant apie BA.5 ir kitus būsimus variantus, ilga virusų istorija rodo, kad senstant jie linkę nutilti, o ne tapti mirtingesni. Ar žinojote, kad ispaniškas gripas vis dar plinta?

Yum China (YUMC)

Didžiausia restoranų įmonė Kinijoje, Yum China
YUMC,
+ 1.00%

9987,
-0.94%
valdo daugiau nei 12,000 1,700 prekybos vietų 8,400 2,600 miestų, įskaitant XNUMX XNUMX KFC ir XNUMX XNUMX Pizza Huts. Šiuo metu išleidžiamas „Taco Bells“. „Yum“ taip pat kuria keletą naujų prekės ženklų, kurie jai priklauso.

Kinijos nulinė COVID politika pakenkė restoranų tinklams, tokiems kaip „Yum“. Anksčiau šiais metais „Yum“ turėjo uždaryti daugiau nei pusę savo restoranų. Pirmąjį ketvirtį pardavimas tose pačiose parduotuvėse sumažėjo 8%, o pelno marža sumažėjo.

Tam tikru momentu COVID rizika sumažės, nes susiformuoja natūralus imunitetas ir jo variantai tampa mažiau virulentiški. Tai padidins Yum pardavimą. Yum taip pat turės naudos iš savo prekės ženklų populiarumo Kinijoje ir didėjančių disponuojamų pajamų ten. „Morningstar Direct“ analitikas Ivanas Su skiria platų griovį, atsižvelgdamas į „Yum“ prekės ženklo galią, talentą išrasti populiarius meniu elementus ir išlaidų pranašumus, nes jis yra toks didelis.

"Walt Disney

Disneja
DIS,
-2.83%
akcijos sumažėjo 44% nuo aukščiausių praėjusių metų rugsėjo mėn. Kokia problema? Investuotojai nerimauja, kad jos pramogų parkai ir televizijos tinklo reklamos verslas yra cikliškas ir nukentės nuosmukio metu.

Investuotojai taip pat baiminasi dėl prastų vartotojų nuotaikų. COVID atvejų sparčiai daugėja, o tai kelia susirūpinimą dėl lankomumo pramogų parkuose JAV, Prancūzijoje, Honkonge ir Kinijoje, taip pat dėl ​​bendrovės kruizinių laivų verslo.

„Disney+“ srautinio perdavimo paslaugų abonentų augimas buvo geras, tačiau išlaidos taip pat labai išaugo – viena iš priežasčių, kodėl bendrovė praleido pirmojo ketvirčio pajamų skaičiavimus.

Ilgalaikėje perspektyvoje „Disney“ pranašumai bus naudingi akcininkams. „Disney“ yra vienas stipriausių prekės ženklų istorijoje, o tai yra viena iš priežasčių, kodėl „Morningstar“ įvertino jį plačiai. Sporte dominuoja ESPN. Didžiulė „Disney“ populiaraus turinio biblioteka yra tvirtas turtas, net jei platinimo kanalai vystosi. Tačiau „Disney“ tame žaidime nėra lengvas. Jos tiesioginiai vartotojams siūlomi pasiūlymai – „Disney+“, „Hotstar“, „Hulu“ ir „ESPN+“ – ir toliau sparčiai auga ir antrąjį ketvirtį pasiekė 205 mln.

Michaelas Brushas yra „MarketWatch“ apžvalgininkas. Paskelbimo metu jam priklausė META ir YUMC. Brush savo akcijų naujienlaiškyje pasiūlė META, CRM, NOW, YUMC ir DIS, Šepetys ant atsargų. Sekite jį ant Twitter @šepetėliai.