Rizikos kapitalo investuotojų ir verslininkų klubas Silicio slėnyje ketvirtadienį paniro į paniką, sparčiai plintant pranešimams apie finansines problemas viename iš svarbiausių startuolių pramonės bankų.
Silicio slėnio bankas – vienas produktyviausių skolintojų ir bankų privačios rinkos ekosistemoje – diena anksčiau paskelbė, kad išparduodavo vertybinius popierius ir siekia surinkti milijardus viešai parduodant akcijas, kad padengtų didelius savo balanso nuostolius. Silicio slėnio banko akcijos ketvirtadienį įprastoje prekyboje krito maždaug 60 proc., o banko technologijų klientai bandė išsiaiškinti, ar atsiimti savo indėlius, sukeldami susirūpinimą dėl senamadiško banko valdymo.
Su juo kalbėjosi šeši rizikos kapitalo investuotojai turtas, kurių dauguma sako, kad visą ketvirtadienį kalbėjosi telefonu su steigėjais, ramindami juos, ieškodami teisinių susitarimų ar patardami, kur pasistatyti pinigus.
„Šiandien lengvai pasikalbėjau su 70 iš jų“, – sakė vienas rizikos investuotojas, prašęs likti anonimu. turtas. „Tai didžiulis šūdas šou. Silicio slėnio bankas yra kaip 20 geriausių bankų. Tai yra technologijų bankininkystės lyderis, todėl nežinau, kaip tai atsiduria, bet šiuo metu ji nekvepia ir kyla didelė panika.
Kitas rizikos kapitalo fondas, ketvirtadienį dalyvavęs investuotojų konferencijoje, sakė, kad „visi VC telefonai nukrenta nuo kablio“. Investuotojas teigė, kad jų portfelio įmonių steigėjai traukia pinigus ir kad jų patarimas yra „6-12 mėnesių grynųjų pinigų deginimas kur nors kitur“, jei bankas taptų nemokus.
SVB pareigūnai stengėsi suvaldyti krizę, sakydami rizikos įmonėms, kad „SVB yra gerai kapitalizuotas“ ir „turi aukštos kokybės, likvidų balansą“, teigiama el. turtas. Remiantis technologijų naujienų svetaine „The Information“, generalinis direktorius Gregas Beckeris paragino nusiraminti per pokalbį su rizikos įmonėmis ankstyvą ketvirtadienio popietę. „Mes palaikome jus ir jūsų startuolius 30 metų. Dabar prašome jūsų nepanikuoti“, – sakė Beckeris. Trečiadienį SEC paraiškoje Silicio slėnio bankas sakė ji vis dar turėjo apie 180 mlrd. USD laisvo likvidumo.
Tačiau nepaisant banko patikinimų, bėdų ženklai sklido. Tai patvirtino du šaltiniai turtas kad jie negalėjo prisijungti prie SVB svetainės, pridurdami, kad girdi, kad ir kitiems kyla problemų. Pagal Informacija, mažiausiai keturiems SVB klientams buvo pranešta, kad jų pavedimai gali vėluoti.
SVB paliečia kiekvieną privačių rinkų kampelį. 40 metų bankas yra įvertinęs kad ji palaiko ryšius su daugiau nei 50 % visų rizikos lėšomis remiamų įmonių JAV – ji yra vyraujanti rizikos kapitalo ir privataus kapitalo įmonių skolintoja, o rizikos arba privataus kapitalo fondai sudaro apie 56 % jos pasaulinio bankininkystės portfelio. Bendrovės teigimu, 2022 m 2022 metinė ataskaita. Bankas taip pat turi privačią turto valdymo padalinį, kuris aptarnauja turtingus verslininkus.
Jei Silicio slėnio bankas taptų nemokus, jis galėtų užšaldyti visą įmonės ir privačios rinkos ekosistemą, apribodamas įmonių galimybę pasinaudoti kredito linijomis ir sustabdyti sandorių vykdymą. Steigėjai, kurie ką tik surinko milijoninį kapitalą, kurį laiką gali neturėti prieigos prie to kapitalo.
„Jei tos sąskaitos užšaldomos, sandoriai negali būti įvykdyti, programinė įranga negali būti apmokėta – tokie vėlavimai net kelias savaites gali būti tikrai katastrofiški verslui“, – sako rizikos investuotojas ir priduria: „Aš nemanykite, kad iš tikrųjų prarandame viską, bet jis gali būti užšaldytas gana ilgam laikui, o tai iš esmės yra tas pats“, – sako rizikos investuotojas.
SVB atstovė į prašymus komentuoti neatsakė.
Kilus chaosui, kai kurie VC kaltino savo kolegas, kad jie prisidėjo prie panikos, o tai gali paskatinti savaime išsipildžiusią pranašystę.
Erica Brescia, „Redpoint Ventures“ generalinė direktorė, pasakojo turtas privačioje Twitter žinutė, kad, jos manymu, „dabartinę paniką skatina rizikos kapitalo įmonių pogrupis, kuris bando „lenktyniauti“ iš SVB. Tai kelia didesnę paniką ir yra visiškai pagaminta. Jei visi išliksime ramūs ir nekursime ugnies, visi išeisime į geresnę vietą. VC bendruomenė nėra tokia didelė. Jei pakankamai kalbėsimės vieni su kitais ir stengsimės viską nuraminti, visiems bus geriau.
Tuo tarpu Derekas Flanzraichas, sveikatingumo kredito kortelių startuolio „Ness“, kuriai priklauso SVB, įkūrėjas ir generalinis direktorius. turtas asmenine žinute, kad jie „laikosi mažiau nerimą keliančio požiūrio, nepaisant to, kad gauna investuotojų el. Paįvairiname grynųjų pinigų laikymo vietą“, – pažymėjo, kad jie yra kredito kortelių įmonė, todėl dalį pinigų pervedė į savo rėmėjų banką. „Esame įsitikinę, kad SVB niekur nedings ir iki šiol jie buvo puikūs mūsų partneriai, be to, tai labai daug reiškia visai ekosistemai.
Tačiau atrodo, kad daugelis steigėjų apskritai bėga iš banko, perkeldami savo kapitalą į tokius bankus kaip „Mercury“ ar „First Republic“, o kai kurie Silicio slėnio banke palieka tik 250,000 XNUMX USD likučius, nes būtent tai yra apdrausta FDIC draudimu, teigia vienas investuotojas.
Flanzraichas sakė, kad ketvirtadienį iš SVB išėmė šiek tiek pinigų, o penktadienį ketino atsiimti daugiau.
Šios savaitės įvykiai verčia kai kuriuos rizikos investuotojus prisiminti 2008 m. finansų krizės chaosą: „Tiems, kurie nesuprato, kaip atrodė 2008 m., tai labai maža versija, bet tai yra“, – vienas rizikos investuotojas fondą ir kurio portfelio įmonės naudoja SVB, pasakojo Fortūna, apibūdindamas „vieną paniką“. Investuotojas spėliojo, kad „netikiu, kad kitą savaitę tai bus nepriklausoma įmonė. Nebent yra kažkas, kas nėra „General Atlantic“. investavus 500 milijonų dolerių, manau, kad labai maža tikimybė, tiesa, kad šios sąskaitos nepateks į saugesnes, ... gilesnes rankas: JP Morgan, Bank of America ", Wells Fargo. Kitas rizikos investuotojas spėliojo, kad „SVB nesiruošia nukristi“, pridėdamas nuorodą į 2008 m.: „Tai negali – tai per didelis, kad žlugtų“.
Investuotojas, kurio fondas finansavo SVB, apskaičiavo, kad daugiau nei pusė jų portfelio B serijos ir didesnių įmonių turi rizikos skolų SVB ir indėlių. Jie sakė manantys, kad panika buvo per daug išpūsta, bet „kai pasakysite: „Prašau nepanikuoti“, jūs praradote sąmokslą“. Investuotojas pasakė turtas jie nesiunčia masinių pranešimų savo steigėjams nuo ankstyvos ketvirtadienio popietės, nes atkreipiant dėmesį į tai „tik dar labiau paspartina“ banko valdymo psichologiją.
Ši istorija iš pradžių buvo rodoma Fortune.com
Daugiau iš Fortūnos:
Šaltinis: https://finance.yahoo.com/news/sheer-panic-gripped-silicon-valley-010822616.html